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신한투자증권에서 31일 현대오토에버(307950)에 대해 '지나간 실적, 모멘텀은 유효'라며 투자의견 '매수(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 210,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 52.2%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 현대오토에버 리포트 주요내용
신한투자증권에서 현대오토에버(307950)에 대해 '3분기 실적 발표, 단기보다 중장기 성장 스토리에 집중.3분기 전년대비 실적 성장은 긍정적이나 아쉬운 수익성 기록. 영업이익은 컨센서스 대비 9% 하향 기록. 최근 주가는 연초 고점 대비 31% 하락. 목표주가 하향하나 국내 NO.1 차량 소프트웨어 업체로 성장 모멘텀 유효. 1) 시스템 통합, 2) 차량SW 매출 성장 주목, 아쉬운 수익성. 목표주가는 기존대비 9% 하향한 210,000원으로 제시.'라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 '3분기 매출액 +21%(이하 전년대비, 컨센서스 부합), 영업이익 525억원(+16%, 컨센서스 하회) 기록. 주요 사업부 실적 성장에도 불구하고 기대치를 하회. 사업별 매출액은 1) SI +40%, 2) 차량SW +28%가 성장 견인. 영업이익률은 5.8%(전년대비 -0.3%p, 전분기대비 -1.7%p) 기록. 판관비율 4.9%(2Q24 4.2%, 3Q23 5.3%) 기록. 2분기와 비교시 판관비율 상승이 수익성 부진 이유로 추정. 판관비內 급여 등 비용은 196억원(+36%) 추정.'라고 밝혔다.


◆ 현대오토에버 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 230,000원 -> 210,000원(-8.7%)
- 신한투자증권, 최근 1년 목표가 하락
신한투자증권 오강호 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 210,000원은 2024년 07월 29일 발행된 신한투자증권의 직전 목표가인 230,000원 대비 -8.7% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 신한투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 01월 29일 220,000원을 제시한 이후 상승하여 24년 07월 29일 최고 목표가인 230,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 210,000원을 제시하였다.


◆ 현대오토에버 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 209,688원, 신한투자증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 전체 증권사 의견, 지난 6개월과 비슷한 수준
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 신한투자증권에서 제시한 목표가 210,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 209,688원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 209,688원은 직전 6개월 평균 목표가였던 205,769원과 비슷한 수준이다. 이를 통해 현대오토에버의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 지난 반기와 크게 다르지 않음을 알 수 있다.