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키움증권에서 17일 덴티움(145720)에 대해 '낮아지는 눈높이에 적응하기'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 140,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 33.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 덴티움 리포트 주요내용
키움증권에서 덴티움(145720)에 대해 '2Q24 실적은 매출액 1,092억 원, 영업이익 341억 원으로 각각 컨센서스 대비 -5%, -8% 하회할 전망. 컨센서스 하향 조정이 이뤄지고 있어 그에 맞는 눈높이에 새롭게 적응할 필요가 있겠음. 중국 매출액은 완만한 회복세를 보이고 있으나, 덴탈 장비 판매의 상대적 부진은 이어져 큰 폭의 성장세를 시현하긴 어려울 전망. 유럽 지역도 러시아 출하 물량 $4M(약 55억 원) 규모가 3Q24로 지연됨에 따라 2Q24 실적을 하향 조정하는 것은 불가피한 상황. 비용이 특별히 많이 발생할 부분은 없다고 전망하며 영업이익률 30% 회복을 예상.'라고 분석했다.


◆ 덴티움 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 160,000원 -> 140,000원(-12.5%)
- 키움증권, 최근 1년 목표가 하락
키움증권 신민수 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 140,000원은 2024년 05월 29일 발행된 키움증권의 직전 목표가인 160,000원 대비 -12.5% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 키움증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 11월 09일 160,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 140,000원을 제시하였다.


◆ 덴티움 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 164,300원, 키움증권 가장 보수적 접근
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
오늘 키움증권에서 제시한 목표가 140,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 낮은 수준으로 전체 목표가 평균인 164,300원 대비 -14.8% 낮으며, 키움증권을 제외한 증권사 중 최저 목표가인 삼성증권의 150,000원 보다도 -6.7% 낮다. 이는 키움증권이 덴티움의 향후 방향에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 164,300원은 직전 6개월 평균 목표가였던 160,000원 대비 2.7% 상승하였다. 이를 통해 덴티움의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.