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◆ 최근 애널리스트 분석의견
- '25년 안정적 성장, '26년부터 실적 한단계 레벨 업 - 한화투자증권, BUY(신규)
03월 04일 한화투자증권의 김성래 애널리스트는 에스엘에 대해 "'25년 매출액은 5.1조원(+3.8% YoY), 영업이익 4,335억원(+2.6% YoY) 기록하며 안정적 성장세 지속 예상. 북미(매출 비중 35%)에서는 HMGMA를 가동하기 시작한 현대차그룹을 비롯하여 올해 BEV 30만대 판매 목표를 제시한 GM 등 주요 고객사의 움직임에 따라 견조한 매출 증가세가 지속될 전망. '26년부터는 헤드램프 이외에 그릴, 무드램프 등 아이템 확장으로 매출 규모 및 이익 체력이 한 층 업그레이드될 전망. 동사의 지난해 수주 실적은 3Q YTD 기준 1.5조원 수준으로 사업계획 대비 101.4%로 초과 달성했으며, LED 헤드 램프를 포함하여 그릴, 무드램프 등 신규 수주 확대 중."이라고 분석하며, 투자의견 'BUY(신규)', 목표주가 '44,000원'을 제시했다.