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키움증권에서 02일 엠씨넥스(097520)에 대해 '양호한 실적 흐름 지속'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 32,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 73.3%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 엠씨넥스 리포트 주요내용
키움증권에서 엠씨넥스(097520)에 대해 '카메라 모듈 전문 업체로 모바일 및 자동차용 카메라 모듈을 주로 납품. 국내 카메라 모듈 업체 중 최초로 국내 자동차 업체 1차 협력사 선정 등 전장용 경쟁력 확보. 올해를 기점으로 모바일 부문의 수익성 개선세가 지속되고 있다는 점 주목. 폴디드줌 양산 등 고부가가치 제품 비중이 증가하고 있으며, 중화권으로 고객 다변화도 기대.'라고 분석했다.

또한 키움증권에서 '3분기 실적은 매출액 2,305억원(YoY -3%), 영업이익 84억원(YoY -19%)를 전망. 스마트폰 판매량 둔화 및 전기차 성장 둔화에 따른 영향으로 전년 동기 대비 부진하나, 모바일 카메라 모듈 부문 내 고부가가치 제품 물량 증가 및 전장 부품 내 신규 아이템(Built-in Cam 등) 진출 등의 영향으로 상반기에 이어 분기 흑자 기조를 이어갈 전망'라고 밝혔다.


◆ 엠씨넥스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 38,000원 -> 32,000원(-15.8%)
- 키움증권, 최근 1년 목표가 하락
키움증권 오현진 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 32,000원은 2024년 04월 03일 발행된 키움증권의 직전 목표가인 38,000원 대비 -15.8% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 키움증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 10월 05일 38,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 32,000원을 제시하였다.


◆ 엠씨넥스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 34,833원, 키움증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 키움증권에서 제시한 목표가 32,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 34,833원 대비 -8.1% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 메리츠증권의 31,000원 보다는 3.2% 높다. 이는 키움증권이 타 증권사들보다 엠씨넥스의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 34,833원은 직전 6개월 평균 목표가였던 38,857원 대비 -10.4% 하락하였다. 이를 통해 엠씨넥스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.