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한화투자증권에서 14일 삼성E&A(028050)에 대해 '불확실성 해소 필요'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 26,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 53.0%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 삼성E&A 리포트 주요내용
한화투자증권에서 삼성E&A(028050)에 대해 '2025년은 화공 및 비화공 수주, 주주환원 정책 등과 관련한 불확실성을 해소시켜 나가야하는 해. 외부 변수의 불확실성을 타개할만한 수주 성과, 신사업 추진, 안정적 실적을 이어나가는 동시에 2조 원 가량의 순현금(연말 예상)을활용한 적극적인 주주환원 정책이 필요한 시점.'라고 분석했다.


◆ 삼성E&A 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 28,000원 -> 26,000원(-7.1%)
- 한화투자증권, 최근 1년 목표가 하락
한화투자증권 송유림 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 26,000원은 2024년 10월 25일 발행된 한화투자증권의 직전 목표가인 28,000원 대비 -7.1% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 한화투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 07월 02일 36,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 26,000원을 제시하였다.


◆ 삼성E&A 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 31,559원, 한화투자증권 가장 보수적 접근
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 한화투자증권에서 제시한 목표가 26,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 낮은 수준으로 전체 목표가 평균인 31,559원 대비 -17.6% 낮으며, 한화투자증권을 제외한 증권사 중 최저 목표가인 하나증권의 27,000원 보다도 -3.7% 낮다. 이는 한화투자증권이 삼성E&A의 향후 방향에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 31,559원은 직전 6개월 평균 목표가였던 36,588원 대비 -13.7% 하락하였다. 이를 통해 삼성E&A의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.