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LS증권에서 16일 이크레더블(092130)에 대해 '2Q24 Review: 견조한 실적'이라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 18,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 44.8%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 이크레더블 리포트 주요내용
LS증권에서 이크레더블(092130)에 대해 '2Q24 Review. 참고로, 동사는 사업의 특성상 2분기 중에 기업신용정보가 집중(국내 12월 결산법인의 사업보고서가 1분기 중에 작성되고, 4~6월에 기업평가를 진행하는 경우가 많음. 투자의견 매수 유지, 목표주가 18,000원. 이는 2024년 YoY 영업이익 회복을 보이고 있지만, 과거 수준의 OPM 40.0%(2016년 ~ 2022년 평균) 대비 낮은 수준으로 유지되고 있기 때문. 목표주가는 RIM Valuation을 통해 산출.'라고 분석했다.

또한 LS증권에서 '동사의 2Q24 실적은 매출액 204억원(+7.1% yoy), 영업이익 116억원(+4.0% yoy, OPM 56.8%), 순이익(지배주주) 95억원(+4.1% yoy , NPM 46.4%)을 기록. 이는 당사의 기존 추정치(Sales 189억원, OP 110억원)을 각각 +7.8%, +5.0% 소폭 상회한 것. 부문별로 살펴보면, 기업신용조회사업 부문에서 194억원(+8.4% yoy)을 기록하였는데, 신용조회사업 내 전자신용인증서 2Q23 154억원 → 2Q24 165억원(+7.3% yoy), TCB 2Q23 26억원 → 2Q24 29억원(+14.9% yoy)을 기록.'라고 밝혔다.


◆ 이크레더블 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 20,000원 -> 18,000원(-10.0%)
- LS증권, 최근 1년 목표가 하락
LS증권 정홍식 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 18,000원은 2024년 05월 17일 발행된 LS증권의 직전 목표가인 20,000원 대비 -10.0% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 LS증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 11월 15일 20,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 18,000원을 제시하였다.