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키움증권에서 19일 OCI홀딩스(010060)에 대해 '2분기 견조, 그러나 저평가 지속 가능성 있어'라며 투자의견 'OUTPERFORM'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 89,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 10.1%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ OCI홀딩스 리포트 주요내용
키움증권에서 OCI홀딩스(010060)에 대해 '2분기 실적은 매출액 약 1.0조원(YoY +70%, QoQ +17%), 영업이익 1180억원 (YoY -11%, QoQ +19%) 추정. 1분기 보수를 마친 OCIM의 가동률과 판매량 증가, OCI의 3개월 실적 반영 시작 등으로 매출액과 영업이익 모두 전기비 증가 예상. 다만 셀/모듈 재고 및 가격 약세, 이에 따른 비중국산 폴리 프리미엄 및 판매량 조정 가능성에 따라 전년비 영업이익 약 18% 감소 추정. 미 대선을 둘러싼 변동성 및 신규 투자 불확실성에 따라 OUTPERFORM 의견 유지.'라고 분석했다.


◆ OCI홀딩스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 118,000원 -> 89,000원(-24.6%)
- 키움증권, 최근 1년 목표가 하락
키움증권 정경희 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 89,000원은 2024년 02월 19일 발행된 키움증권의 직전 목표가인 118,000원 대비 -24.6% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 키움증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 08월 29일 157,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 89,000원을 제시하였다.


◆ OCI홀딩스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 124,571원, 키움증권 가장 보수적 접근
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 키움증권에서 제시한 목표가 89,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 낮은 수준으로 전체 목표가 평균인 124,571원 대비 -28.6% 낮으며, 키움증권을 제외한 증권사 중 최저 목표가인 LS증권의 120,000원 보다도 -25.8% 낮다. 이는 키움증권이 OCI홀딩스의 향후 방향에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 124,571원은 직전 6개월 평균 목표가였던 156,500원 대비 -20.4% 하락하였다. 이를 통해 OCI홀딩스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.