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KB증권에서 19일 대한해운(005880)에 대해 '2Q24 실적 이상 없음. 이 가격에서는 승선해야'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 2,600원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 30.0%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 대한해운 리포트 주요내용
KB증권에서 대한해운(005880)에 대해 '2Q24 영업이익 722억원 (+10.6% YoY) 기록. 시장 컨센서스 16.5% 하회. 투자포인트 1) 단기 시황 변동에 따른 이익 변동성 낮음, 2) 재무레버리지 축소로 이익 변동성 줄어들 것, 3) 주가 반등 기대. 2024년 영업이익은 3,568억원(+42.7% YoY)을 기록할 전망. 이는 시장 컨센서스를 8.7% 하회하고, KB증권의 기존 전망을 3.5% 상회하는 것. 하반기 중에 분양사업 영업이익이 추가적으로 발생할 수 있는 가능성을 반영. 목표주가 2,600원으로 7.1% 하향하나, 투자의견 Buy로 상향.'라고 분석했다.


◆ 대한해운 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 2,800원 -> 2,600원(-7.1%)
- KB증권, 최근 1년 목표가 상승
KB증권 강성진 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 2,600원은 2024년 07월 09일 발행된 KB증권의 직전 목표가인 2,800원 대비 -7.1% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 KB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 12월 14일 2,300원을 제시한 이후 상승하여 24년 05월 31일 최고 목표가인 2,800원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 최고 목표가보다는 다소 낮지만 처음 목표가보다는 상승한 가격인 2,600원을 제시하였다.


◆ 대한해운 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 2,900원, KB증권 가장 보수적 평가
오늘 KB증권에서 제시한 목표가 2,600원은 24년 02월 29일 발표한 한국투자증권의 2,600원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 낮은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 2,900원 대비 -10.3% 낮은 수준으로 대한해운의 주가에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 알 수 있다.