thinkpool

NH투자증권에서 14일 더네이쳐홀딩스(298540)에 대해 '올해는 정체기'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 15,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 43.8%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 더네이쳐홀딩스 리포트 주요내용
NH투자증권에서 더네이쳐홀딩스(298540)에 대해 '3분기 연결기준 적자전환 추정. 3분기 연결기준 매출액 1,013억원(flat y-y), 영업적자 10억원(적자전환 y-y) 으로 컨센서스 큰 폭 하회 추정. 국내 마진 축소 및 해외 사업 확장에 따른 비용 증가가 주요인. 현재 중국 직영 매장 수는 14개, 2025년 50개 순증을 목표하고 있는 바, 점진적인 외형 성장 가능할 전망'라고 분석했다.


◆ 더네이쳐홀딩스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 21,000원 -> 15,000원(-28.6%)
- NH투자증권, 최근 1년 목표가 하락
NH투자증권 정지윤 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 15,000원은 2024년 06월 07일 발행된 NH투자증권의 직전 목표가인 21,000원 대비 -28.6% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 NH투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 11월 24일 25,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 15,000원을 제시하였다.


◆ 더네이쳐홀딩스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 19,667원, NH투자증권 가장 보수적 접근
오늘 NH투자증권에서 제시한 목표가 15,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 낮은 수준으로 전체 목표가 평균인 19,667원 대비 -23.7% 낮으며, NH투자증권을 제외한 증권사 중 최저 목표가인 SK증권의 19,000원 보다도 -21.1% 낮다. 이는 NH투자증권이 더네이쳐홀딩스의 향후 방향에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 의미한다.