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삼성증권에서 27일 이마트(139480)에 대해 '수익성 회복을 위한 다양한 노력 전개 중'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 90,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 19.2%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 이마트 리포트 주요내용
삼성증권에서 이마트(139480)에 대해 '이마트는 알리바바 그룹과 50:50 지분 비율로 합작 법인(그랜드오푸스홀딩) 설립 통해 이커머스 사업 강화 계획. 합작 법인에 대해, 이마트는 G마켓 지분 전량을, 알리 측은 알리익스프레스코리아 지분 및 현금 3,000억 원을 각각 출자 계획. 플랫폼의 거대화 및 각자의 강점을 통한 MD 역량 강화가 주 목적일 것. 추가적인 디테일이 요구되겠으나, 경쟁력 제고 측면에서 긍정적'라고 분석했다.


◆ 이마트 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 70,000원 -> 90,000원(+28.6%)
- 삼성증권, 최근 1년 中 최고 목표가 제시
삼성증권 백재승 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 90,000원은 2024년 11월 15일 발행된 삼성증권의 직전 목표가인 70,000원 대비 28.6% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 삼성증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 02월 15일 89,000원을 제시한 이후 하락하여 24년 11월 15일 최저 목표가인 70,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가보다 상승한 가격인 90,000원을 제시하였다.


◆ 이마트 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 77,667원, 삼성증권 가장 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 삼성증권에서 제시한 목표가 90,000원은 24년 12월 27일 발표한 한국투자증권의 90,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 높은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 77,667원 대비 15.9% 높은 수준으로 이마트의 주가에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 77,667원은 직전 6개월 평균 목표가였던 81,545원 대비 -4.8% 하락하였다. 이를 통해 이마트의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.