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교보증권에서 11일 키움증권(039490)에 대해 '3Q24 Review: Retail 부문 경쟁력 지속과 기업금융 강화 중'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 163,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 27.0%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 키움증권 리포트 주요내용
교보증권에서 키움증권(039490)에 대해 '2024년 3분기 당기순이익(연결, 지배주주기준)은 2,116억원으로 전분기대비 8.8% 감소했으나, 전년동기에 비해서는 3.7% 증가함. 이익이 전분기대비 소폭 감소한 이유는 기업금융수수료 및 이자손익 감소에 기인하며, 전년동기대비 증가한 이유는 기업금융 수수료수익 및 운용수익 증가에 기인. 투자의견 매수를 유지하며, 목표주가는 실적 개선 및 가정치 조정으로 163,000원으로 상향 조정. 1) Retail 부문 경쟁력이 해외주식 및 파생상품 거래에서도 유지되고 있는 것으로 확인되었고, 2) 올해 들어 기업금융강화를 통한 실적 시현이 가시화 되고 있으며, 3) 마지막으로 주주환원정책 강화(3년내, 자사주 소각 및 주주 환원율 30% 이상 유지) 등의 노력이 주가에 긍정적인 영향을 줄 것으로 판단되기 때문.'라고 분석했다.


◆ 키움증권 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 145,000원 -> 163,000원(+12.4%)
- 교보증권, 최근 1년 목표가 상승
교보증권 김지영 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 163,000원은 2024년 08월 06일 발행된 교보증권의 직전 목표가인 145,000원 대비 12.4% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 교보증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 11월 28일 115,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 163,000원을 제시하였다.


◆ 키움증권 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 168,067원, 교보증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 교보증권에서 제시한 목표가 163,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 168,067원 대비 -3.0% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 미래에셋증권의 150,000원 보다는 8.7% 높다. 이는 교보증권이 타 증권사들보다 키움증권의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 168,067원은 직전 6개월 평균 목표가였던 153,500원 대비 9.5% 상승하였다. 이를 통해 키움증권의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.