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대신증권에서 14일 명신산업(009900)에 대해 'OPM 10%에 고객사 성장 기대를 더한다면'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 19,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 45.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 명신산업 리포트 주요내용
대신증권에서 명신산업(009900)에 대해 '3Q24 실적은 당사 추정 매출(4,377억), 영업이익(487억) 대비 -12%/-20% 하회하는 부진한 실적 기록. 이는 철강가격 하락(3Q24 YoY -6.3%/QoQ -6.6%)에 따른 판가 조정 때문. '25년 Implied PE 5.1배/PB 0.9배로 밴드 최하단(vs 부품 평균 5.2배). 북미 T사의 2025년 신차 효과(픽업/SUV FL) 감안 시, 기대감 유효. 고객사 성장 기대감에 따른 국내 부품주 내 차별화된 움직임 예상'라고 분석했다.


◆ 명신산업 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 20,000원 -> 19,000원(-5.0%)
- 대신증권, 최근 1년 목표가 하락
대신증권 김귀연 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 19,000원은 2024년 10월 14일 발행된 대신증권의 직전 목표가인 20,000원 대비 -5.0% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 대신증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 04월 01일 20,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 19,000원을 제시하였다.