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미래에셋증권에서 12일 HD한국조선해양(009540)에 대해 '조선 팰리스(PALACE)'라며 투자의견 '매수(신규)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 288,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 48.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ HD한국조선해양 리포트 주요내용
미래에셋증권에서 HD한국조선해양(009540)에 대해 '주요 투자포인트는 1) HD현대삼호의 강력한 이익 모멘텀, 2) HD현대마린엔진(구 STX중공업)의 엔진사업 확보, 3) 주주환원이 기대되는 건전한 현금흐름. 동사를 조선주 중 가장 편안한 선택지라고 판단하여 차선호주로 추천'라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 '3Q24 연결 매출액 6조 2,458억원 (-6% QoQ, +25% YoY, 컨센 부합), 영업이익 3,984억원 (+6% QoQ, +478% YoY, OPM 6.4%, 컨센 11.6% 상회)을 기록. 조업일수 감소 및 환율하락으로 실적 부침이 우려되었으나, 1) 후판가격 하락과 2) 고선가/고부가가치 선종 제품믹스 개선, 3) 생산안정화 등이 이를 상쇄. 이에, HD현대삼호 3분기 영업이익률 10.8%을 기록. 앞으로도 생산성 제고 및 선종별 제품믹스 개선에 따라 강력한 이익 모멘텀을 시현할 것으로 판단'라고 밝혔다.


◆ HD한국조선해양 직전 목표가 대비 변동
- 신규 목표가, 288,000원(최근 1년 이내 신규발행)
미래에셋증권은 이 종목에 대해 최근 1년 중 처음으로 목표가 288,000원을 제시했다.


◆ HD한국조선해양 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 252,091원, 미래에셋증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 미래에셋증권에서 제시한 목표가 288,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 252,091원 대비 14.2% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 다올투자증권의 310,000원 보다는 -7.1% 낮다. 이는 미래에셋증권이 타 증권사들보다 HD한국조선해양의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 252,091원은 직전 6개월 평균 목표가였던 169,571원 대비 48.7% 상승하였다. 이를 통해 HD한국조선해양의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.