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대신증권에서 12일 매일유업(267980)에 대해 "제품 포트폴리오 다각화의 원년"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 100,000원을 내놓았다.

대신증권 한유정, 노희재 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 대신증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 작년 연말의 시장컨센서스에 비추어 보면 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 하향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 14.5%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

대신증권에서 매일유업(267980)에 대해 "경쟁사의 영업력 위축 영향뿐만 아니라 전통 유제품 외 상하목장, 컵커피 등으로의 제 품 포트폴리오 다각화 노력"라고 분석했다.

또한 대신증권에서 "2019년 4분기 매일유업 별도 매출액은 3,486억원(+7% yoy, -1% qoq), 영업이익은 216억원(+4% yoy, +13% qoq)으로 컨센서스 영업이익 221억원에 부합할 전망이며 종 전 대신증권 추정 영업이익 245억원은 하회할 전망"라고 밝혔다.

한편 " 셀렉스, 상하목장슬로우키친(HMR) 등의 신사업 확 대 등으로 지속 가능한 성장 기대 "라고 전망했다.

◆ Report statistics

대신증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년4월 120,000원까지 높아졌다가 2020년2월 100,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 100,000원으로 제시되고 있다.

오늘 대신증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 100,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 17.8%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 140,000원을 제시한 바 있다.

[대신증권 투자의견 추이]

- 2020.02.12 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.08.16 목표가 110,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.04.02 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.02.12 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2020.01.09 목표가 140,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권

- 2019.11.21 목표가 125,000 투자의견 BUY 하나금융투자