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삼성증권에서 7일 현대건설기계(267270)에 대해 "잠시 쉬어가는 구간도 필요"라며 투자의견을 'HOLD'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 60,000원을 내놓았다.

삼성증권 한영수 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD'의견은 삼성증권의 직전 매매의견인 'BUY'에서 한단계 내려앉은 것이고 반면에 작년 연말의 매매의견을 기준으로 볼때에도 역시 '매수'의견에서 'HOLD로' 레벨다운된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 약간이나마 보수적으로 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 오랜만에 목표가가 상향조정된 모습이다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 현대건설기계(267270)에 대해 "4분기 실적은 시장 기대를 하회. 환율과 운송비 부담이 원인으로 지목. 하지만 근본적인 원인은 직전 3분기 호실적으로 시장의 눈높이가 높아졌기 때문으로 해석. 회사는 국내 관계사 대비 과거 대부분의 사례에서 프리미엄 거래. 근거는 안정적 재무구조. 이는 여전히 유효. 순차입금은 2022년 말 대비 36% 감소. 배당도 확대. 그럼에도 투자의견을 하향. 프리미엄을 감안해도, 현 주가에서 상승 여력에는 한계가 있기 때문. 추가 랠리를 위해서는 관계사와의 밸류에이션 격차 축소 과정도 필요."라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "4분기 영업이익은 시장 예상을 41% 하회."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다. 목표주가는 54,000원이 고점으로, 반대로 47,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 60,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'HOLD'의견 및 목표주가 60,000원은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 약간이나마 보수적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 8.4%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 IBK투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 82,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 57,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2023.02.07 목표가 60,000 투자의견 HOLD

- 2022.10.27 목표가 47,000 투자의견 BUY

- 2022.07.28 목표가 47,000 투자의견 BUY

- 2022.04.29 목표가 47,000 투자의견 BUY

- 2022.02.07 목표가 54,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.02.07 목표가 60,000 투자의견 HOLD 삼성증권

- 2023.02.07 목표가 63,000 투자의견 BUY 신한투자증권

- 2023.02.07 목표가 57,000 투자의견 HOLD KB증권

- 2022.12.22 목표가 82,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권