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신한금융투자에서 10일 RFHIC(218410)에 대해 "글로벌 5G 수혜주"라며 투자의견을 'BUY(신규)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 53,000원을 내놓았다.

신한금융투자 김현욱, 박형우 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(신규)'의견은 신한금융투자에서는 올해들어 처음 내놓는 매매의견이며 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 27.1%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

신한금융투자에서 RFHIC(218410)에 대해 "5G 기지국 장비에 들어가는 통신용 RF 트랜지스터 소재가 LDMOS에서 GaN on SiC로 바뀌고 있다. GaN on SiC 트랜지스터 공급 업체는 동사 포함 전세계 3개 기업 뿐이다. 성장하는 과점 시장에서 집중 수혜가 예상된다. 연간 예상 매출액은 20년 2,656억원(+141% 이하 YoY), 21년 4,083억원(+54%)으로 급증할 전망. - 고객사 확대로 공급 대상 5G 기지국 수 급증: 5G 장비 시장을 주도할 삼성전자와 화웨이가 모두 고객사다"라고 분석했다.

또한 신한금융투자에서 "목표주가 53,000원으로 커버리지를 개시한다. 목표 PER 21.4배를 적용했다. 화웨이 제재 전 평균 12MF PER이다. 제재에 따른 동사에 대한 영향은 제한적일 확률이 높다. 4분기부터 5G 수혜가 본격 시작된다. 국내 5G 상용화 수혜를 받은 5G 업체들의 상반기 주가 상승이 동사에서 재현될 전망이다"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 신한금융투자에서 발표된 'BUY(신규)'의견 및 목표주가 53,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 14% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠종금증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 40,000원을 제시한 바 있다.

[신한금융투자 투자의견 추이]

- 2019.10.10 목표가 53,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2019.10.10 목표가 53,000 투자의견 BUY(신규) 신한금융투자

- 2019.09.02 목표가 40,000 투자의견 BUY 메리츠종금증권