thinkpool

- 업종지수와 비교해서 변동성 대비 성과는 좋은 편 - 관련종목들도 일제히 하락, 금융업업종 -1.17% - 증권사 목표주가 52,000원, 현재주가 대비 32% 추가 상승여력 - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.17%로 적정수준 - 거래비중 기관 30.99%, 외국인 41.1% - 주가, 거래량, 투심 모두 적정주순 - 주요 매물구간인 43,150원선이 저항대로 작용

업종지수와 비교해서 변동성 대비 성과는 좋은 편 8일 오전 10시35분 현재 전일대비 1.38% 하락하면서 39,250원을 기록하고 있는 신한지주는 지난 1개월간 1.42% 상승했다. 같은 기간동안에 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 1%를 기록했다. 이는 금융업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 신한지주의 월간 주가수익률은 상당히 높았던 반면에 변동성은 가장 낮았다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 신한지주의 위험을 고려한 수익률은 1.4를 기록했는데, 변동성이 가장 낮은 상태로 유지되었기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 유지했다. 또한 금융업업종의 위험대비수익률 -5.8보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 신한지주가 속해 있는 금융업업종은 코스피지수보다 변동성과 등락률이 모두 높은 모습이다. 업종등락률이 마이너스지만 시장보다는 탄력이 있고, 흐름도 좋다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
카카오뱅크	1위	3.7%	5위	-29.2%	5위	-7.8
KB금융	2위	1.4%	1위	4.4%	1위	3.1
SK	3위	1.3%	3위	-2.5%	3위	-1.8
삼성생명	4위	1.2%	4위	-3.8%	4위	-3.1
신한지주	5위	1.0%	2위	1.4%	2위	1.4
코스피	-	0.9%	-	-7.5%	-	-8.3
금융업	-	1.0%	-	-5.3%	-	-5.8

관련종목들도 일제히 하락, 금융업업종 -1.17%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 금융업업종은 1.17% 하락하고 있다.

KB금융	55,200원 ▼600(-1.08%)	삼성생명	71,800원 ▼900(-1.24%)
카카오뱅크	57,200원 ▼2800(-4.67%)	SK	258,500원 ▼1000(-0.39%)

증권사 목표주가 52,000원, 현재주가 대비 32% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 신한지주의 평균 목표주가는 52,000원이다. 현재 주가는 39,250원으로 12,750원(32%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 하이투자증권의 김현기 에널리스트가 " 다각화된 포트폴리오를 통한 수익성 제고, 내년에도 비용관리와 리스크 관리를 통해 증익 기조를 이어갈 것으로 전망함. 동사는 은행기반 지주사 중 가장 주주환원 정책에 적극적인 모습. 코로나 19 로 인해 금융당국은 은행권 자본 관리 가이던스를 제시하였는데 동사는 유일하게 스트레스 테스트를 통과하며 배당성향 20%를 상회하는 배당을 실시할 수 있었음. 높은 수준의 자본 관리를 인정 받았으며 동사가 논의 중인 분기 배당을 실시할 수 있는 환경에 가장 근접해 있다고 판단함. …" (이)라며 투자의견 BUY(신규)에 목표주가: 51,000원을 제시했고, IBK투자증권의 김은갑 에널리스트가 " 비은행 및 그룹 사상 최고 반기순이익, 2021년 연결 순이익 전망치는 4.34조원, ROE 전망치 9.3%로 PBR 0.43배는 수익성 대비 매력적인 수준. 이번 주 6월말 배당에 대한 공시가 나올 것으로 보임. 일시적으로 매력적인 수준이 아니라 분기배당을 정착시키기 위한 적정 수준의 배당을 시행할 가능성이 높아 보임. 이익증가 및 주주환원정책에 대한 의지를 감안하면 배당매력은 높아질 전망.…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 55,000원을 제시했다.

상장주식수 대비 거래량은 0.17%로 적정수준 최근 한달간 신한지주의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.17%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.81%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 30.99%, 외국인 41.1% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 41.1%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 30.99%를 보였으며 개인은 27.26%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 45.13%로 가장 높았고, 기관이 30.11%로 그 뒤를 이었다. 개인은 23.95%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중장기적으로 상승추세는 유효한 시점에서 단기조정양상을 보이고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 43,150원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 43,150원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 43,150원대는 전체 거래의 19.6%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 43,750원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 43,150원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 43,150원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.