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- 위험대비 수익률 5.4로 상위권, 업종평균치보다 낮아 - 관련종목들도 일제히 하락, 금융업업종 -1.82% - 증권사 목표주가 55,000원, 현재주가 대비 31% 추가 상승여력 - 외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.18%로 적정수준 - 거래비중 기관 40.19%, 외국인 50.16% - 주가, 거래량, 투심 모두 강세 - 현재주가 근처인 43,150원대에 주요매물대가 존재.

위험대비 수익률 5.4로 상위권, 업종평균치보다 낮아 27일 오후 1시20분 현재 전일대비 2.79% 하락하면서 41,800원을 기록하고 있는 신한지주는 지난 1개월간 5.42% 상승했다. 동기간 동안 주가의 변동성 지표인 표준편차는 1%를 기록했다. 이는 금융업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 신한지주의 월간 주가수익률은 적정한 수준에 있었지만 변동성은 상대적으로 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 신한지주의 위험을 고려한 수익률은 5.4를 기록했는데, 변동성이 낮은 상태에서 주가흐름은 양호했기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 유지했다. 다만 금융업업종의 위험대비수익률 6.3보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 뛰어났다고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 신한지주가 속해 있는 금융업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 수익률은 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종은 지수보다 크게 오르락 내리락 했지만, 상승률은 오히려 지수보다 못하다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
SK	1위	1.9%	4위	4.9%	4위	2.6
KB금융	2위	1.7%	1위	10.1%	1위	5.9
삼성생명	3위	1.3%	2위	6.8%	3위	5.2
신한지주	4위	1.0%	3위	5.4%	2위	5.4
LG	5위	1.0%	5위	-0.9%	5위	-0.8
코스피	-	0.6%	-	6.5%	-	10.8
금융업	-	0.9%	-	5.7%	-	6.3

관련종목들도 일제히 하락, 금융업업종 -1.82%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 금융업업종은 1.82% 하락하고 있다.

삼성생명	70,900원 ▼1400(-1.94%)	SK	202,000원 ▼4500(-2.18%)
LG	69,100원 ▼900(-1.29%)	KB금융	42,550원 ▼1400(-3.19%)

증권사 목표주가 55,000원, 현재주가 대비 31% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 신한지주의 평균 목표주가는 55,000원이다. 현재 주가는 41,800원으로 13,200원(31%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 KB증권의 유승창 에널리스트가 " 컨센서스에 부합할 전망 , -3Q19 지배주주 순이익은 9,381억원 (+10.6% YoY, -5.8% QoQ)으로 컨센서스에 부합할 전망: 금융시장 부진으로 인해 수수료 및 트레이딩 관련 이익은 전분기대비 소폭 감소할 전망이다. 하지만 대손충당금 등 특이요인이 크지 않아 경상적 수준의 견조한 순이익은 무난히 달성할 전망이다. -2019년 및 2020년 순이익 각각 +8.9% YoY, +1.4% YoY을 기록할 전망. 향후 국외점포의 수익성 개선 및 오렌지라이프 완전자회사에 주목 …" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 55,000원을 제시했고, KB증권의 유승창 에널리스트가 " 2019 KB Korea Conference 참가기업, -대출성장, 순이자마진, 대손비용률등 주요 이익결정변수의 양호한 흐름 이어지고 있음. 안심전환대출에 따른 수익성 훼손도 크지 않을 전망 -베트남 등 해외 사업의 이익 증가도 양호한 수준을 이어가고 있음.향후 성장과 리스크 관리도 병행할 계획…" (이)라며 투자의견 59000을 제시했다.

상장주식수 대비 거래량은 0.18%로 적정수준 최근 한달간 신한지주의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.18%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.69%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 40.19%, 외국인 50.16% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 50.16%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 40.19%를 보였으며 개인은 8.05%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 49.24%로 가장 높았고, 기관이 38.71%로 그 뒤를 이었다. 개인은 10.53%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 매수 에너지가 강화되고 있다. 실리적인 측면에서는 주가흐름처럼 투자심리도 개선되고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 수렴하는 추세 변곡점에 도달하고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 43,150원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 43,150원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 43,150원대는 전체 거래의 22%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 43,750원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 43,150원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 43,150원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

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(주)신한금융지주회사 기업설명회(IR) 개최(안내공시)
9월3일 :