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- 관련종목들 가운데 변동폭 작아도 수익율은 높아 - 관련종목들도 일제히 하락, 반도체업종 -2.68% - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 1.6%로 적정수준 - 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 17.06% - 투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세 - 주요 매물구간인 18,500원선이 지지대로 작용.

관련종목들 가운데 변동폭 작아도 수익율은 높아 28일 오전 10시25분 현재 전일대비 4.58% 하락하면서 21,900원을 기록하고 있는 에스티아이는 지난 1개월간 19.35% 상승했다. 같은 기간동안 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 2.8%를 기록했다. 이는 반도체 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 에스티아이의 월간 주가수익률은 가장 높았던 반면에 변동성은 가장 낮았다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 에스티아이의 위험을 고려한 수익률은 6.9를 기록했는데, 가장 낮은 변동성을 보여주면서 위험대비 수익률은 가장 높은 수준을 유지했다. 다만 반도체업종의 위험대비수익률인 8.3보다는 낮기 때문에 업종대비 성과가 좋았다고는 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 에스티아이가 속해 있는 반도체업종은 코스닥지수보다 변동성은 높고, 수익률은 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종은 지수보다 크게 오르락 내리락 했지만, 상승률은 오히려 지수보다 못하다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
ISC	1위	4.0%	5위	-0.7%	5위	-0.1
유니테스트	2위	3.6%	2위	14.4%	2위	4.0
지스마트글로벌	3위	3.2%	3위	9.0%	3위	2.7
제이스텍	4위	3.0%	4위	2.7%	4위	0.8
에스티아이	5위	2.8%	1위	19.4%	1위	6.9
코스닥	-	0.9%	-	13.3%	-	14.7
반도체	-	1.1%	-	9.2%	-	8.3

관련종목들도 일제히 하락, 반도체업종 -2.68%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 반도체업종은 2.68% 하락하고 있다.

지스마트글로벌	14,000원 ▼200(-1.41%)	유니테스트	12,700원 ▼550(-4.15%)
ISC	20,950원 ▼850(-3.90%)	제이스텍	19,100원 ▼750(-3.78%)

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 13.69%로 업종평균 상회. PER은 11.09로 업종평균보다 높으며, PBR은 3.44로 다소 높은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 에스티아이는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 가장 높은 수치를 나타내고 있는 가운데, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	에스티아이	지스마트글로벌	제이스텍	ISC	유니테스트
ROE	31.1	9.4	50.4	8.8	32.4
PER	11.1	28.7	6.4	18.9	9.4
PBR	3.4	2.7	3.2	1.7	3.1
기준년월	2017년9월	2017년9월	2017년6월	2017년9월	2017년9월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) 11월21일부터 전일까지 외국인이 5거래일 연속 동종목을 사들였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 339,416주를 순매수했고, 기관도 방향성있는 매매를 하면서 37,867주를 순매수했다. 반면 개인들은 매도쪽으로 방향을 잡으면서 377,283주를 순매도한 것으로 나타났다. 상장주식수 대비 거래량은 1.6%로 적정수준 최근 한달간 에스티아이의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.6%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 5.44%를 나타내고 있다. 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 17.06% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 77.24%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 17.06%를 보였으며 기관은 5.69%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 74.37%로 가장 높았고, 외국인이 20.12%로 그 뒤를 이었다. 기관은 5.49%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 18,500원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 18,500원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 18,500원대는 전체 거래의 26.3%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 19,200원대의 매물대 또한 규모가 크기때문에 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 19,200원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 19,200원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.