thinkpool

이베스트투자증권에서 9일 롯데쇼핑(023530)에 대해 "3Q20 Review: 비용 효율화 노력 지속"라며 투자의견을 'HOLD(DOWNGRADE)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 92,000원을 내놓았다.

이베스트투자증권 오린아 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD(DOWNGRADE)'의견은 이베스트투자증권의 직전 매매의견인 'BUY(유지)'에서 한단계 내려앉은 것이고 반면에 연초반의 시장컨센서스와 견주어 볼때에도 역시 '트레이딩매수'의견에서 'HOLD(DOWNGRADE)로' 레벨다운된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견 대비해서 비교적 낮은 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨다운 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 7.2%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

이베스트투자증권에서 롯데쇼핑(023530)에 대해 "동사는 올해 3분기까지 88개 점포의 구조조정을 완료했고, 기존 점포들의 물류 기능 확대를 통해 온라인 쉬프트에 대응해 나가고 있음. 올해 3분기 온라인 부문 GMV는 YoY+3.5% 성장했으며, 10월에는 10% 초반 수준 성장률을 보이며 궤도에 오르고 있는 모습. 모든 부문에서 비용 효율화가 효과를 보이는 점은 긍정적으로 판단하며, 점포를 통한 온라인 물류 인프라 확대에 대한 성과를 지켜볼 필요가 있음. "라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 "3Q20 K-IFRS 연결 기준 매출액은 전년동기대비 6.8% 감소한 4조 1,059억원, 영업이익은 전년동기대비 26.8% 증가한 1,110억원으로 당사 추정치 및 컨센서스를 상회한 실적을 기록했음. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

이베스트투자증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다. 목표주가는 2020년4월 100,000원까지 높아졌다가 2020년8월 92,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 92,000원으로 제시되고 있다.

오늘 이베스트투자증권에서 발표된 'HOLD(DOWNGRADE)'의견 및 목표주가 92,000원은 전체 컨센서스 대비해서 비교적 낮은 수준으로 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 13.1%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 현대차증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 122,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'HOLD(신규편입)'에 목표주가 90,000원을 제시한 바 있다.

[이베스트투자증권 투자의견 추이]

- 2020.11.09 목표가 92,000 투자의견 HOLD(DOWNGRADE)

- 2020.08.07 목표가 92,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.04.13 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.11.09 목표가 92,000 투자의견 HOLD(DOWNGRADE) 이베스트투자증권

- 2020.11.09 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2020.11.09 목표가 118,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2020.11.09 목표가 110,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권