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삼성증권에서 25일 SK텔레콤(017670)에 대해 "기업가치 re-rating의 초입"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 320,000원을 내놓았다.

삼성증권 최민하 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 29.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 SK텔레콤(017670)에 대해 "최근 1개월 주가 상승률은 KOSPI를 10%p 아웃퍼폼. 하반기에도 무선사업의 이익 턴어라운드, 자회사의 성과 확대 및 상장 추진에 따른 기업가치 재평가, 우호적인 주주환원책 등으로 주가 re-rating 지속될 전망. 순차적인 자회사 상장 추진이 예상되는데 원스토어를 우선 순위로 상장할 전망. 합병이 마무리된 SK브로드밴드 및 연결 자회사의 이익 증대로 주가는 우상향 추세를 이어갈 전망. "라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "20년 상반기 매출액 801억원(+28.5% YoY), 순이익 31억원(1H19 1,400만원) 및 영업이익 첫 흑자전환 성공 등 실적 개선세 감안하면 기업가치 제고 가능성이 매우 큼."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년8월 350,000원까지 높아졌다가 2020년4월 300,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 320,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 320,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 3.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 360,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 이베스트투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 270,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2020.08.25 목표가 320,000 투자의견 BUY

- 2020.08.07 목표가 300,000 투자의견 BUY

- 2020.07.17 목표가 300,000 투자의견 BUY

- 2020.05.08 목표가 300,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.08.25 목표가 320,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2020.08.25 목표가 320,000 투자의견 BUY 대신증권

- 2020.08.20 목표가 330,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2020.08.13 목표가 310,000 투자의견 BUY(분석재개) 한국투자증권