종목토론카테고리
게시판버튼
게시글 제목
[투데이리포트]더존비즈온, "안정성, 수익성, …" -신한금융투자
게시글 내용
| ◆ Report briefing 안정성, 수익성, 성장 동력을 다 잡았다 신한금융투자에서 더존비즈온(012510)에 대해 "18년 말 기준 클라우드 고객 수는 14,500개(+30% YoY)로 전망된다. 향후에도 연간 약 3,500개의 신규 고객과 전환 고객이 추가로 유입될 전망이다. 클라우드는 연간 수취하는 유지보수 수수료가 기존 ERP 대비 높다(Lite ERP 약3.5배, Standard ERP 약 4.5배). 고객 당 매출(ASP) 상승을 통한 수익성 개선이 기대된다. 19년과 20년 영업이익률은 각각 0.9%p 개선이 예상된다"라고 분석했다. 또한 신한금융투자에서 "19년 매출액과 영업이익은 각각 2,618억원(+13% YoY), 669억원(+17%YoY)이 예상된다. 1)신규 사업의 본격적인 매출 기여, 2)클라우드 고객 수 증가로 인한 영업이익률(26%, +1%p YoY) 개선이 기대된다"라고 밝혔다. 한편 "현재 19F PER 32.6배 수준이다. 글로벌 동종업체 평균 19F PER은 30.6배이다. 상대적으로 고평가되어있으나 1)ERP 클라우드 전환에 따른 실적 수혜, 2)대기업, 소기업으로의 시장 확장을 감안 시 밸류에이션 프리미엄은 타당하다"라고 전망했다. |
게시글 찬성/반대
- 0추천
- 0반대
내 아이디와 비밀번호가 유출되었다? 자세히보기 →
운영배심원의견
운영배심원의견이란
운영배심원 의견이란?
게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
댓글목록