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한화투자증권에서 15일 현대위아(011210)에 대해 "3Q21 Preview: 고객사 따라 쉬어가는 3분기"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 123,000원을 내놓았다.

한화투자증권 박준호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 한화투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '매수'의견에서 'BUY(유지)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨업 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 39.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

한화투자증권에서 현대위아(011210)에 대해 " 3Q21 실적 부진이 예상되나, 동기간고객사 출하량이 이미 확인됐기 때문에 4Q21~`22년 실적을 근거로 투자해야 한다고 판단함. 다만 ICEV에 대한 노출도가 높아, BEV 판매 확대가 가속화될수록 Multiple 하방 압력은 언제든 강화될 수 있을 것으로 보임. 중장기적으로 기존 ICEV 부품 수준의 CPV를 창출할 수 있는 BEV 부품(ITMS 등) 수주가 필요한 상황."라고 분석했다.

또한 한화투자증권에서 "3Q21 연결 실적은 매출액 1조 7,378억원(-5.5%, 이하YoY), 영업이익 340억원(+158.4%), 지배지분순이익 239억원(-71.0%, 3Q20 사업결합 관련 손익 제외 시 +2.6%)을 기록하며 시장 기대치를 하회할 전망.현대위아의 `22년 실적을 매출액 8조 2,736억원(+7.2%), 영업이익 2,659억원(+50.4%)으로 전망함. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한화투자증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년7월 112,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 123,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 한화투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 123,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.1% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 130,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'NEUTRAL'에 목표주가 100,000원을 제시한 바 있다.

[한화투자증권 투자의견 추이]

- 2021.10.15 목표가 123,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.07.27 목표가 123,000 투자의견 BUY(상향)

- 2021.07.06 목표가 112,000 투자의견 HOLD(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.10.15 목표가 123,000 투자의견 BUY(유지) 한화투자증권

- 2021.10.06 목표가 100,000 투자의견 BUY(상향) DB금융투자

- 2021.09.28 목표가 130,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2021.08.23 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권