thinkpool

하나금융투자에서 2일 미래에셋대우(006800)에 대해 "우발 리스크 완화에 따른 투자 의견 상향"라며 투자의견을 'BUY(상향)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 12,000원을 내놓았다.

하나금융투자 이홍재 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(상향)'의견은 하나금융투자의 직전 매매의견인 'NEUTRAL'에서 한단계 격상된 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 보면 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하다가 이번에 목표가가 상향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 18.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하나금융투자에서 미래에셋대우(006800)에 대해 "미래에셋금융그룹은 중국 다자보험(舊 안방보험)과의 미국현지 1심 재판에서 승소하였음. 이번 승소는 1심 판결이기에 내년 1분기 경에 2심 재판, 항소 등 법정 분쟁이 장기화될 가능성은 있음. 하지만 권원보험(Title Insurance) 계약 부실등 인수 계약 파기에 대한 합리성이 이미 인정된 바, 추후 1심의 판결 내용이 크게 변동될 가능성은 제한적이라는 점에서 동사를 둘러싼 대규모 우발 리스크 발생 가능성은 완화되었다고 판단됨. "라고 분석했다.

또한 하나금융투자에서 " 2020년 지배주주순이익은 7,551억원(ROE 8.2%)으로 전년 대비 14.6% 개선될 것으로 전망함. ELS 조 기상환이 지속적으로 회복되고 있고, 국내 일평균거래대금 또한 높은 Level을 유지하고 있어 보수적인 관점에서도 국내증권업계 최초로 연간 세전이익 1조원은 충분히 달성할 수 있을 것으로 추정됨. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY(상향)'의견 및 목표주가 12,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 교보증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 13,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 케이프투자증권은 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 9,400원을 제시한 바 있다.

[하나금융투자 투자의견 추이]

- 2020.12.02 목표가 12,000 투자의견 BUY(상향)

- 2020.11.16 목표가 10,000 투자의견 NEUTRAL

- 2020.11.11 목표가 10,000 투자의견 NEUTRAL

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.12.02 목표가 12,000 투자의견 BUY(상향) 하나금융투자

- 2020.11.30 목표가 13,000 투자의견 BUY 대신증권

- 2020.11.23 목표가 11,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2020.11.17 목표가 13,000 투자의견 BUY(유지) 교보증권