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하이투자증권에서 31일 삼성SDI(006400)에 대해 "위기에서 빛난다"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 500,000원을 내놓았다.

하이투자증권 정원석 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 하이투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 목표가가 다시 하향조정되면서 목표가의 계단식 하향조정이 진행되는 모습인데, 이번에 조정된 가격조정폭이 더욱 커지는 흐름이다.

◆ Report briefing

하이투자증권에서 삼성SDI(006400)에 대해 "4Q23 실적 부진 속 돋보이는 EV향 중대형전지의 높은 수익성. 1Q24 바닥으로 점진적인 실적 회복세 예상. 매수 투자의견 유지하나 목표주가 50만원으로 하향. 전세계 전기차 전환 속도의 눈높이를 낮춰보더라도 배터리 산업 내 높은 기술력을 바탕으로 다양한 고객사를 확보하며 중장기 실적 성장세를 나타낼 것으로 전망되는 바 동사에 대한 긍정적인 시각을 유지."라고 분석했다.

또한 하이투자증권에서 "동사의 4Q23 실적은 매출액 5.6조원(-7% YoY, -6% QoQ), 영업이익 3,118억원(-36% YoY, -37% QoQ)으로 시장기대치(매출액 5.9조원, 영업이익 4,400억원)를 하회. 전 사업부문이 예상 대비 부진했지만, EV향 중대형전지 영업이익률이 6~7%로 AMPC 효과 없이 경쟁사 대비 높은 수준을 기록했다는 점은 긍정적인 요인. 1Q24 매출액과 영업이익은 각각 5.1조원(-4% YoY, -7% QoQ), 1,920억원(-49% YoY, -38% QoQ)을 기록할 것으로 추정."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하이투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년4월 960,000원까지 높아졌다가 2023년10월 600,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 500,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 하이투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 500,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 21.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 820,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 500,000원을 제시한 바 있다.

[하이투자증권 투자의견 추이]

- 2024.01.31 목표가 500,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.11.20 목표가 600,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.10.27 목표가 600,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.08.29 목표가 810,000 투자의견 BUY

- 2023.07.28 목표가 900,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.01.31 목표가 500,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2024.01.31 목표가 520,000 투자의견 BUY 미래에셋증권

- 2024.01.31 목표가 500,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2024.01.31 목표가 650,000 투자의견 BUY KB증권