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대신증권에서 16일 삼성SDI(006400)에 대해 "중대형전지는 순항~"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 920,000원을 내놓았다.

대신증권 박강호,이문수 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 대신증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 22.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

대신증권에서 삼성SDI(006400)에 대해 "3분기 실적은 1) 소형전지와 전자재료는 전방산업의 호조, 믹스 효과 확대로 마진율이 종전대비 상향 2) 반면에 반도체 칩의 공급 차질로 글로벌 자동차 OEM 업체의 생산 차질로 EV향 중대형전지의 매출은 추정대비 부진 3) 중대형전지 부진을 소형전지와 전자재료가 상쇄하면서 매출과 이익 성장이 지속되고 있다고 판단."라고 분석했다.

또한 대신증권에서 "2021년 3분기 영업이익(연결)은 3,211억원으로 20.1%(yoy / 8.8% qoq) 증가하여 종전 추정치(3,310억원)에 부합, 컨센서스(3,509억원)를 소폭 하회할 전망 전망. 매출은 3.52조원으로 14.1%(yoy / 5.6% qoq) 증가 예상."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

대신증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년9월 480,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 920,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 대신증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 920,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 1,130,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 860,000원을 제시한 바 있다.

[대신증권 투자의견 추이]

- 2021.09.16 목표가 920,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.07.27 목표가 920,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.07.01 목표가 850,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.04.28 목표가 850,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.03.31 목표가 850,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.09.16 목표가 920,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2021.09.10 목표가 920,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2021.08.12 목표가 1,100,000 투자의견 BUY(유지) DS 투자증권

- 2021.07.28 목표가 1,000,000 투자의견 BUY 현대차증권