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- 관련종목들 가운데서 변동폭은 낮지만 수익률은 커 - 관련종목들 상승 우위, 전기전자업종 +0.97% - 증권사 목표주가 342,300원, 현재주가는 목표주가에 근접 - 기관과 개인은 순매도, 외국인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.25%로 적정수준 - 거래비중 기관 28.09%, 외국인 31.65% - 투심과 거래량은 강세, 현재주가는 과열 - 주요 매물구간인 237,000원선이 지지대로 작용.

관련종목들 가운데서 변동폭은 낮지만 수익률은 커 11일 오전 10시5분 현재 전일대비 5.91% 오른 340,500원을 기록하고 있는 삼성SDI는 지난 1개월간 46.45% 상승했다. 동기간 동안 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 2.7%를 기록했다. 이는 전기전자 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 삼성SDI의 월간 주가수익률이 가장 높았던 만큼 변동성도 가장 높은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 삼성SDI의 위험을 고려한 수익률은 17.2를 기록했는데, 변동성이 가장 컸으나 주가상승률도 매우 높았기때문에 위험대비 수익률도 높은 수준을 나타냈다. 뿐만아니라 전기전자업종의 위험대비수익률인 2.1보다도 높기 때문에 업종대비 성과도 좋았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 삼성SDI가 속해 있는 전기전자업종은 코스피지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
삼성SDI	1위	2.7%	1위	46.5%	1위	17.2
삼성전기	2위	2.7%	2위	3.8%	2위	1.4
삼성전자	3위	1.9%	3위	2.6%	3위	1.3
SK하이닉스	4위	1.7%	4위	0.8%	4위	0.4
LG전자	5위	1.5%	5위	0.5%	5위	0.3
코스피	-	1.2%	-	1.5%	-	1.2
전기전자	-	1.7%	-	3.7%	-	2.1

관련종목들 상승 우위, 전기전자업종 +0.97%

이 시각 현재 관련종목들도 상승이 우세한 가운데 전기전자업종은 0.97% 상승중이다.

SK하이닉스	99,800원 ▲1000(+1.01%)	삼성전기	137,000원 ▲4000(+3.01%)
삼성전자	60,100원 ▲400(+0.67%)	LG전자	66,900원 ▼100(-0.15%)

증권사 목표주가 342,300원, 현재주가는 목표주가에 근접

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 삼성SDI의 평균 적정주가는 342,300원으로 현재 주가는 적정가격에서 거래되고 있다. 증권사별로 보면 DB금융투자의 권성률 에널리스트가 " Slow Starter Wins the Race, 2Q20 부터는 전부문 개선으로 영업이익이 1,743 억원으로 급증하며 이러한 추세는 하반기로 갈수록 강하게 나타날 것이다 하반기에는 사업 이래 처음으로 중대형전지 흑자도 맛볼 수 있다…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 400,000원을 제시했고, 신한금융투자의 소현철, 박형우 에널리스트가 " 성장에 목마른 한국 경제의 희망, 삼성디스플레이의 QD OLED TV 진출로 전자재료 사업부의 성장세의 지속이 예상된다. 테슬라가 자동차 산업의 창조적 파괴를 주도하고 있으며, 삼성전자의 폴더블 OLED 스마트폰이 향후 시장을 주도할 전망이다. 외국인 투자자들의 집중적인 매수를 고려할 때 주가의 오버슈팅이 가능하다. KOSPI 시가총액 9위 회사이며, 성장에 목마른 한국 경제의 희망이다.…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 400,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 6.85%로 업종평균 상회. PER은 21.61로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.29임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 삼성SDI는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 높은 상태를 유지하고 있으며, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 적정한 수준를 보여주고 있다.

	삼성SDI	삼성전자	삼성전기	SK하이닉스	LG전자
ROE	6.0	19.9	11.6	35.3	10.6
PER	21.6	6.2	21.0	4.1	7.1
PBR	1.3	1.2	2.4	1.4	0.8
기준년월	2019년9월	2019년9월	2019년9월	2019년9월	2019년9월

상장주식수 대비 거래량은 0.25%로 적정수준 최근 한달간 삼성SDI의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.25%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.17%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 28.09%, 외국인 31.65% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 38.88%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 31.65%를 보였으며 기관은 28.09%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 41.25%로 가장 높았고, 외국인이 32.77%로 그 뒤를 이었다. 기관은 24.76%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 강세, 현재주가는 과열

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 과매수 국면에 접어들어 단기 조정가능성이 높아졌고, 거래량 지표로 볼 때는 매수 에너지가 강화되고 있다. 실리적인 측면에서는 주가흐름처럼 투자심리도 개선되고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 237,000원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 237,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 237,000원대는 전체 거래의 19%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 232,000원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 237,000원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 237,000원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[포인트검색]

삼성SDI(주) 단기과열종목(3거래일 단일가매매) 지정(삼성SDI우)
삼성SDI(주) (예고)단기과열종목(3거래일 단일가매매) 지정예고(삼성SDI우)
2월7일 :2월6일 :