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삼성증권에서 2일 삼성SDI(006400)에 대해 "20년 연초에 꾸는 꿈 "라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 310,000원을 내놓았다.

삼성증권 장정훈, 이경록 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 33.6%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 삼성SDI(006400)에 대해 "모멘텀 반전의 기회는 있다: 1) 유럽 EV 성장 수혜 - ESS로 인한 노이즈보다 유럽 전기차 성 장으로 인한 EV배터리 모멘텀을 기대한다. 2) 상용 전기차 이벤트 수혜 - 20년 상용 전기차의 등장과 소형 원통형 배터리의 전기차향 공급 시작을 주목한다. 3) 초소형 배터리 시장 - 에어팟, 갤럭시버즈와 같이 스마트폰과 연계된 블르투스 헤드셋의 고속 성장은 동사에게 새로운 시 장 진입 기회를 열어줄 가능성이 있다"라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "20년 매출액은 11조원, 영업이익은 9,167억원으로 기존 추정치 보 다 21.4% 하향 조정한다. "라고 밝혔다.

한편 "20년 실적 추정치 하향 조정에도 불구, 지난달 주가 급락의 과정에서 상당부분 반영된 것으로 판단된다. 글로벌 Peer 대비 저평가된 상황이다. 전년 충당금 영향이 있지 만 올해 이익 성장률은 80% 중반대로 두드러질 것으로 예상되면서 19년 소폭 증가에 그친 주가 흐름은 이익 성장을 따라갈 것으로 판단된다. 따라서 목표주가 310,000원과 투자의견 BUY를 유지한다 ."라고 전망했다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2018년12월 330,000원까지 높아졌다가 2019년4월 310,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 310,000원으로 제시되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 310,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 3.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 350,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 270,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2020.01.02 목표가 310,000 투자의견 BUY

- 2019.10.30 목표가 310,000 투자의견 BUY

- 2019.10.02 목표가 310,000 투자의견 BUY

- 2019.07.30 목표가 310,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.01.02 목표가 310,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2019.12.27 목표가 350,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2019.12.17 목표가 310,000 투자의견 BUY 현대차증권

- 2019.12.09 목표가 300,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권