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현대차증권에서 27일 GS건설(006360)에 대해 "2Q23 Review: 어느 때보다 고된 여름"라며 투자의견을 'MARKETPERFORM'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 16,000원을 내놓았다.

현대차증권 신동현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'MARKETPERFORM'의견은 현대차증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 반면에 연초반의 매매의견을 기준으로 본다면 '매수'의견에서 'MARKETPERFORM로' 레벨다운된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 약간이나마 보수적으로 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 하향조정이 진행되는 모습이다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 GS건설(006360)에 대해 "2Q23 연결 매출액 3조 4,951억원(+14.7% YoY, -0.5% QoQ), 영업적자 4,139억원(적자전환 YoY, 적자전환 QoQ) 기록. 안전사고 관련 비용 5,524억원은 예정대로 모두 당기에 인식되었으며 사고의 여파에 따른 기존현장 예정원가 상향조정이 일부 있었음(약 500억원 내외로 추정). 그 외 특이사항 없음. "라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "2Q23 연결 매출액 3조 4,951억원, 영업적자 4,139억원으로 영업손익은 컨센서스 하회, 당사 추정치를 소폭 하회함. 연간 주택공급 가이던스 19,881세대 중 약 35.1%를 상반기까지 달성하며 경쟁사 대비 양호한 분양물량을 기록. 이를 바탕으로 건축/주택부문 매출액은 전년동기대비 약 11.3% 증가하며 높은 수준을 유지함. 하반기에도 분기당 2조원 이상의 건축/주택부문 매출액은 지속될 전망. 다만 원가율의 상승이 아쉬움."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

현대차증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다. 목표주가는 2022년7월 40,000원까지 높아졌다가 2023년7월 16,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 16,000원으로 제시되고 있다.

오늘 현대차증권에서 발표된 'MARKETPERFORM'의견 및 목표주가 16,000원은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 약간이나마 보수적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 24.8%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 BNK투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 36,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하나증권은 투자의견 'NEUTRAL'에 목표주가 15,000원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2023.07.27 목표가 16,000 투자의견 MARKETPERFORM

- 2023.07.18 목표가 16,000 투자의견 MARKETPERFORM

- 2023.05.19 목표가 28,000 투자의견 BUY

- 2023.04.28 목표가 28,000 투자의견 BUY

- 2023.04.14 목표가 28,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.07.27 목표가 16,000 투자의견 MARKETPERFORM 현대차증권

- 2023.07.27 목표가 18,000 투자의견 HOLD 교보증권

- 2023.07.27 목표가 16,000 투자의견 HOLD 하이투자증권

- 2023.07.27 목표가 15,500 투자의견 HOLD NH투자증권