thinkpool

DS투자증권에서 13일 경동나비엔(009450)에 대해 '높아진 기대감마저 넘어선 실적'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 130,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 41.2%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 경동나비엔 리포트 주요내용
DS투자증권에서 경동나비엔(009450)에 대해 '3분기 매출액 3,227억원 (+14.2% YoY, +4.9% QoQ), 영업이익 368억원 (+67% YoY, +25% QoQ)을 기록하며 우리의 영업이익 예상치 325억원을 초과. 일부에서 제기된 근거 없는 실적 부진 루머를 불식시켰고 다소 높은 수준의 당사 추정치도 넘어선 실적으로 평가할 수 있음. 시장의 노이즈가 상당히 많은 상황에서 동사 주가의 기간 조정은 마무리 국면이라고 판단. 4분기 환율이 다시 상승한 만큼 매출 증가는 상당할 것으로 보이고(+35% QoQ) 영업 이익률은 3분기 대비 눈높이를 낮춰서(OPM 9.5~10%) 보는 것이 편함. 신제품 출시 준비가 잘 진행되고 있는 만큼 25년부터의 실적 추정치는 변화 없음. 여전히 낮은 벨류에이션 구간으로 판단'라고 분석했다.


◆ 경동나비엔 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 130,000원 -> 130,000원(0.0%)
DS투자증권 김수현 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 130,000원은 2024년 10월 11일 발행된 DS투자증권의 직전 목표가인 130,000원과 동일하다.