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미래에셋증권에서 31일 LG에너지솔루션(373220)에 대해 "반격의 3년이 시작된다"라며 투자의견을 'BUY(신규)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 670,000원을 내놓았다.

미래에셋증권 김철중 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(신규)'의견은 미래에셋증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '매수'의견에서 'BUY(신규)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 50.9%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

미래에셋증권에서 LG에너지솔루션(373220)에 대해 "22년 LG에너지솔루션 자금 조달 이후 향후 3년의 사이클과 CATL의 과거 3년 사이클이 유사할 것으로 판단. 1) 북미 시장 수요 성장 기반의 안정적인 실적 개선 사이클 진입, 2) 자금 조달 이후 안정적인 증설, 3) 제품 및 고객 포트폴리오 다각화. 19~21년 사이클은 내수시장 기반 중국 밸류체인 우위 구간이었으나, 향후 3년은 미국 시장 기반의 한국 밸류체인 우위 구간일 것으로 판단. "라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 "할증 요인 1. 미국 시장 수요 성장 및 선점 효과. 할증 요인 2. 수주 잔고의 양과 질. 1Q22 기준 수주 잔고 300조원 상회. 할증 요인 3. 제품 포트폴리오(Feat. 원통형, LFP)."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 미래에셋증권에서 발표된 'BUY(신규)'의견 및 목표주가 670,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 19% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 메리츠증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 680,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 '중립'에 목표주가 430,000원을 제시한 바 있다.

[미래에셋증권 투자의견 추이]

- 2022.05.31 목표가 670,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.05.31 목표가 670,000 투자의견 BUY(신규) 미래에셋증권

- 2022.05.31 목표가 680,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2022.05.31 목표가 500,000 투자의견 BUY(신규) 교보증권

- 2022.05.30 목표가 530,000 투자의견 BUY(신규) 흥국증권