thinkpool

NH투자증권에서 27일 SK아이이테크놀로지(361610)에 대해 "전사 흑자전환 달성"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 140,000원을 내놓았다.

NH투자증권 주민우 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 정체구간을 한동안 보낸 후에 최근 2회 연속 목표가가 높아졌고 또한 목표가의 상승폭도 더욱 커진 모습이다.

◆ Report briefing

NH투자증권에서 SK아이이테크놀로지(361610)에 대해 "2Q23 전사 매출액은 1,518억원(+9% y-y, +6% q-q)으로 컨센서스를12% 하회했으나, 영업이익은 9억원(영업이익률 0.6%)으로 흑자전환 달성. 매출액이컨센서스를 하회한 이유는 분기말 선적 이슈로 분리막 1,000만㎡ (매출액 약100억원에 해당) 공급물량이 3Q23으로 이연된 영향. 분리막 영업이익이 57억원(영업이익률 3.7%)을 기록하면서 전사 흑자전환을 견인했는데 1) 판매량이전분기 대비 약 8% 증가했고, 2) 유틸리티 가격 하락으로 원가가 개선됐기 때문. Captive 고객과의 중장기 계약을 통해 실적 안정성 향상과 신규 고객확대를 기대"라고 분석했다.

또한 NH투자증권에서 "3Q23 전사 매출액은 2,000억원(+47% y-y, +31% q-q), 영업이익은 109억원(영업이익률 5.5%)로 컨센서스 상회 전망. 분리막 판매 증가에 따른 가동률상승으로 손익 개선 예상. 분리막 출하량은 +29% q-q, 판가는 +4% 예상"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

NH투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2022년6월 155,000원까지 높아졌다가 2022년11월 81,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 140,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 NH투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 140,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유진투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 150,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 115,000원을 제시한 바 있다.

[NH투자증권 투자의견 추이]

- 2023.07.27 목표가 140,000 투자의견 BUY

- 2023.05.18 목표가 110,000 투자의견 BUY

- 2023.05.03 목표가 105,000 투자의견 BUY

- 2023.04.20 목표가 105,000 투자의견 BUY

- 2023.03.22 목표가 81,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.07.27 목표가 120,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2023.07.27 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지) DS투자증권

- 2023.07.27 목표가 130,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2023.07.27 목표가 125,000 투자의견 BUY 한화투자증권