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다올투자증권에서 13일 원텍(336570)에 대해 "성장세 대비 너무 싸다"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 14,000원을 내놓았다.

다올투자증권 박종현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 다올투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하던 목표가가 최근 두차례 연속 하향조정되고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

다올투자증권에서 원텍(336570)에 대해 "Issue4Q23P Review. Pitch브라질 매출 이연으로 4Q23P 매출액/영업이익 당사 추정치 하회. 다만, 우려되던 소모품 매출은 회복. 올리지오 해외 품목 허가에 따라 브라질과 태국, 대만, 말레이시아 중심으로 매출 확대 기대. 투자의견 BUY 유지. Inmode가 제시한 낮은 성장률 가이던스와 4Q23 미용 의료기기들 실적 부진으로 주가 하락하였으나, 장비 기반 피부 미용 시술은 도입 초창기로 해외 품목 허가를 기반으로 높은 성장세를 보여줄 전망."라고 분석했다.

또한 다올투자증권에서 "4Q23P 매출액 329억원(YoY +35.8%, QoQ +24.9%), 영업이익 105억원(YoY +10.2%, QoQ +10.0%) 기록. 3Q23 경쟁 심화 우려하던 팁매출은 10월 회복세에 들어 75억원 기록하며 YoY +18%, QoQ +12%(수량 기준 25,000개 추정). 10월 25일 출시된 올리지오X는 99대 판매되었으며, 국내외 기존 올리지오는 82대 판매. 광고선전비 29억원 집행에 따라 판관비 100억원 소요(YoY +138%, QoQ +32%). 다만, 브라질 라비앙 선적 60대 지연되며 컨센서스 대비 실적 하회."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

다올투자증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년10월 16,000원까지 높아졌다가 2024년1월 15,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 14,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 다올투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 14,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한양증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 15,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 12,000원을 제시한 바 있다.

[다올투자증권 투자의견 추이]

- 2024.02.13 목표가 14,000 투자의견 BUY

- 2024.01.10 목표가 15,000 투자의견 BUY

- 2023.11.13 목표가 16,000 투자의견 BUY

- 2023.10.25 목표가 16,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.02.13 목표가 14,000 투자의견 BUY 다올투자증권

- 2024.02.13 목표가 14,000 투자의견 BUY 상상인증권

- 2024.02.06 목표가 15,000 투자의견 BUY 키움증권

- 2024.01.22 목표가 15,000 투자의견 매수(유지) 한국투자증권