thinkpool

신한투자증권에서 2일 현대오토에버(307950)에 대해 "수익성 부진에도 변함 없는 성장 엔진"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 220,000원을 내놓았다.

신한투자증권 오강호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

신한투자증권에서 현대오토에버(307950)에 대해 "아쉬운 수익성, 차량SW 성장View 유지. 아쉬운 수익성에도 자율주행, 전장 등 관심 확대 구간 진입, 하반기 실적 개선 기대도 긍정적. 2Q24 수익성 회복시 밸류에이션 리레이팅 진입 구간. 1Q24 Review : 외형 성장 지속 VS 아쉬운 수익성. 1Q24 영업이익 추정치 하회에도 불구하고 2024년 성장 기조 유지. 목표주가 220,000원 유지. 목표주가는 2024년 EPS 5,549원, Target P/E 39.8배(기존 36.3배, 피어 평균) 적용. 추정치 하향에도 밸류에이션 상향이 이유."라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 "1Q24 매출액 7,313억원(+10% YoY), 영업이익 307억원(+1% YoY) 기록.컨센서스 기준 매출액은 부합, 영업이익은 하회. 수익성의 부진 이유는 일부 프로젝트 매출 이월에 따른 영향. 판관비는 375억원(+1.3% YoY) 기록. 1) SI: 매출액 + 2% YoY 기록, 현대차/기아차 차세대 ERP시스템 구축 및 미주, 유럽, 인도 등 프로젝트 수주 확대 증가가 매출 성장을 견인. 2) 차량SW: 매출액 +19% YoY 기록, 내비SW 탑재율↑, 완성차 고사양화에 따른 효과. 모빌진 클래식, ADAS SW 등 플랫폼 확대 적용도 긍정적."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

신한투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년5월 160,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 220,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 신한투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 220,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 7.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 230,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유진투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 180,000원을 제시한 바 있다.

[신한투자증권 투자의견 추이]

- 2024.05.02 목표가 220,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.03.05 목표가 220,000 투자의견 BUY

- 2024.01.29 목표가 220,000 투자의견 매수(유지)

- 2023.10.30 목표가 220,000 투자의견 매수(유지)

- 2023.08.17 목표가 220,000 투자의견 매수(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.05.02 목표가 230,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2024.05.02 목표가 220,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2024.05.02 목표가 200,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2024.05.02 목표가 180,000 투자의견 BUY 현대차증권