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한국투자증권에서 20일 효성첨단소재(298050)에 대해 "3Q23 Preview: 탄소섬유를 찾게되는 이유"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 530,000원을 내놓았다.

한국투자증권 최고운 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하다가 이번에 목표가가 하향조정되는 모습이다.

◆ Report briefing

한국투자증권에서 효성첨단소재(298050)에 대해 "일회성 비용 반영으로 3분기 영업이익은 컨센서스를 하회할 전망. 타이어보강재 부진 영향을 감안해 목표주가 12% 하향조정. 화학업종에서 업사이드가 가장 매력적인 신사업 성장 모멘텀. 효성첨단소재의 탄소섬유 생산능력은 현재 6,500톤에서 2024년말 16,500톤으로 두 배 이상 확대. 기존 계획보다 2년 앞당겨 2025년에는 21,500톤까지 늘어날 것. 탄소섬유는 고부가 신소재로서 경기 사이클을 뛰어넘은 수요 증가가 예상."라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 "효성첨단소재의 3분기 실적은 시장 기대에 비해 부진할 전망. 매출액은 전분기대비 3% 감소한 7,910억원, 영업이익은 31% 줄어든 334억원으로 추정. 탄소섬유 부문의 수익성은 변함없이 견조했지만 타이어보강재 이익이 100억원 이상 역신장한 탓에 영업이익은 컨센서스를 29% 하회할 것. 글로벌 타이어 수요는 여전히 회복이 더딘 가운데 해외 생산/판매 법인 간 재고 정산에 따룬 일회성 손실이 2분기보다 더 크게 반영되었음."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한국투자증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 한국투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 530,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 10%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 640,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 510,000원을 제시한 바 있다.

[한국투자증권 투자의견 추이]

- 2023.10.20 목표가 530,000 투자의견 매수(유지)

- 2023.07.31 목표가 600,000 투자의견 매수

- 2023.07.03 목표가 600,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.10.20 목표가 530,000 투자의견 매수(유지) 한국투자증권

- 2023.10.20 목표가 610,000 투자의견 BUY 흥국증권

- 2023.10.18 목표가 510,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2023.10.17 목표가 610,000 투자의견 BUY 신한투자증권