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키움증권에서 21일 효성화학(298000)에 대해 "PP 스프레드, 2분기부터 본격적인 개선 전망"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 180,000원을 내놓았다.

키움증권 이동욱 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 키움증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 59.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

키움증권에서 효성화학(298000)에 대해 "베트남 프로젝트, 내년부터 본격적인 현금창출 예상. 동사의 NF3부문은 전방 업황 둔화(국내 LCD 업체 라인 셧다운)로 최근 판가가 하락하고 있으나, 올해 영업이익은 작년 대비 20% 이상 증가할 전망. 1) 일부 고객사 상품 판매 확대로 가동률이 상승하며, 원단위 개선 효과가 발생할 것으로 보이고, 2) 감가상각비 종료로 원가 절감이 예상되며, 3) 고마진 부산물 F2N2 판매 확대로 증익 효과가 추가될 것으로 전망되기 때문."라고 분석했다.

또한 키움증권에서 "올해 2분기 영업이익은 300억원으로 전 분기 대비 141.7% 증가 할 전망."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

키움증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 키움증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 180,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 5.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 200,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 155,000원을 제시한 바 있다.

[키움증권 투자의견 추이]

- 2020.05.21 목표가 180,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.12.13 목표가 220,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.10.08 목표가 220,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.06.05 목표가 220,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.05.02 목표가 220,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.05.21 목표가 180,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권

- 2020.05.03 목표가 155,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2020.04.29 목표가 157,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2020.05.04 목표가 160,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권