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현대차증권에서 6일 BGF리테일(282330)에 대해 "성장과 수익성, 정상화 시작"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 157,000원을 내놓았다.

현대차증권 박종렬 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하던 목표가가 최근 두차례 연속 하향조정되고 있는데 조정폭이 이번에 더욱 커지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 22.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 BGF리테일(282330)에 대해 "기존점 성장률의 제고와 함께 양호한 점포 증가 추세를 감안하면 외형 성장률은 개선될 것임. 영업이익 또한 회복 추세를 보일 것임. 이는 1)고마진 상품 위주의 상품 믹스 개선에 따른 매출총이익률의 제고, 2) 외형 확대에 따른 임차료 등 고정비 부담 감소, 3) 선제적 투자에 따른 BGF로지스, BGF푸드 등 계열사 효율성 개선 때문임. "라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "3분기 연결기준 매출액 1조 6,828억원 (YoY 6.3%), 영업이익 637억원 (YoY -2.0%)"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

현대차증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년2월 220,000원까지 높아졌다가 2020년5월 196,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 157,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 157,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 7.6%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유진투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 180,000원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2020.11.06 목표가 157,000 투자의견 BUY

- 2020.05.11 목표가 196,000 투자의견 BUY

- 2020.02.25 목표가 220,000 투자의견 BUY

- 2020.02.13 목표가 220,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.11.06 목표가 157,000 투자의견 BUY 현대차증권

- 2020.11.06 목표가 180,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2020.11.06 목표가 173,000 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2020.10.19 목표가 180,000 투자의견 BUY(유지) 한화투자증권