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DS 투자증권에서 14일 천보(278280)에 대해 "전해질 실적의 회복세를 확인"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 320,000원을 내놓았다.

DS 투자증권 구성중 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하던 목표가가 최근 두차례 연속 하향조정되고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 33.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

DS 투자증권에서 천보(278280)에 대해 "P전해질 출하 회복세 확인. 2Q23 P전해질 증설, 2023년 연말에는 F전해질 증설효과가 기여할 것. 2023년 제품다각화와 증설효과에 주목. 2차전지 소재는 정상 공급중이나 전자소재의 실적감소와 일회성 비용으로 수익성은 하락할 전망. 천보의 관건은 2023년 증가할 리튬염, 첨가제 CAPA. 증가하는 수요에 대응해 공급이 잘 이루어지는지가 더 중요."라고 분석했다.

또한 DS 투자증권에서 "3Q22 매출액/영업이익 846억원(+29% QoQ)/153억원(+27%), OPM 18.1%(-0.2%p)"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

DS 투자증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2022년3월 400,000원까지 높아졌다가 2022년5월 360,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 320,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 DS 투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 320,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 7.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 350,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 한국투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 185,000원을 제시한 바 있다.

[DS 투자증권 투자의견 추이]

- 2022.11.14 목표가 320,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.05.12 목표가 360,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.04.07 목표가 400,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.03.14 목표가 400,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.11.14 목표가 320,000 투자의견 BUY(유지) DS 투자증권

- 2022.11.14 목표가 350,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2022.11.14 목표가 300,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권

- 2022.11.04 목표가 310,000 투자의견 BUY 메리츠증권