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- 위험대비수익률 -8.3으로 하위권, 업종지수보다 높아 - 관련종목들도 하락 우위, 화학업종 -2.6% - 증권사 목표주가 400,000원, 현재주가 대비 69% 추가 상승여력 - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.58%로 적정수준 - 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 26.53% - 주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체 - 주요 매물구간인 48,100원선이 지지대로 작용.

위험대비수익률 -8.3으로 하위권, 업종지수보다 높아 22일 오전 11시25분 현재 전일대비 2.2% 하락하면서 236,000원을 기록하고 있는 천보는 지난 1개월간 16.7% 하락했다. 같은 기간동안에 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 2%를 기록했다. 이는 화학 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 천보의 월간 주가등락률이 마이너스에 머물고 있지만 변동성은 가장 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 천보의 위험을 고려한 수익률은 -8.3을 기록했는데, 변동성은 가장 낮았지만 주가가 하락했기 때문에 위험대비 수익률은 저조한 수준을 나타냈다. 그러나 화학업종의 위험대비수익률 -10.0보다는 높았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 천보가 속해 있는 화학업종은 코스닥지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
엔켐	1위	3.6%	5위	-30.1%	5위	-8.3
나노신소재	2위	2.9%	2위	-13.8%	1위	-4.7
현대바이오	3위	2.6%	4위	-20.1%	3위	-7.7
솔브레인	4위	2.4%	1위	-13.1%	2위	-5.4
천보	5위	2.0%	3위	-16.7%	4위	-8.3
코스닥	-	1.6%	-	-13.6%	-	-8.5
화학	-	1.7%	-	-16.1%	-	-10.0

관련종목들도 하락 우위, 화학업종 -2.6%

이 시각 현재 관련종목들 중에서는 하락종목 수가 더 많은 가운데 화학업종은 2.6% 하락하고 있다.

엔켐	57,000원 ▼1900(-3.23%)	현대바이오	24,200원 ▲900(+3.86%)
나노신소재	76,700원 ▼2700(-3.40%)	솔브레인	228,400원 ▼15800(-6.47%)

증권사 목표주가 400,000원, 현재주가 대비 69% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 천보의 평균 목표주가는 400,000원이다. 현재 주가는 236,000원으로 164,000원(69%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 메리츠증권의 노우호 에널리스트가 " 다가오는 Bottom-out 시점, 2Q22 Preview: 매출액710억원, 영업이익125억원으로 실적 바닥 가능성을 추정, 동사 실적추정에 부정적변수(LiPF6 약세와 중국의Lockdown)는 점진적으로 소멸될 전망. 전방 Cell기업들의 투자 Cycle 현재 진행 형, 전해질 첨가제는 타이트한 공급여건은 동사에 중장기 성장성을 담보…" (이)라며 투자의견 Buy에 목표주가: 370,000원을 제시했고, DB금융투자의 정재헌 에널리스트가 " 전해액 첨가제 강자, 상반기 범용전해질 중국 spot 가격 급락으로 인해 2Q22E 실적 부진은 아쉽지만 이는 단기 이슈에 불과함. 악화됨 영업환경에도 mid-teen을 상회하는 영업이익률을 시현할 수 있는 이익 체력에, 배터리 시장 성장과 실리콘 음극재 침투율 상승 수혜를 동시에 누릴수 있다는 점은 충분히 매력적. 단기 투심 악화에 따른 주가 부진은 비중확대의 기회라고 판단함. …" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 430,000원을 제시했다.

상장주식수 대비 거래량은 0.58%로 적정수준 최근 한달간 천보의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.58%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.02%를 나타내고 있다. 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 26.53% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 56.93%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 26.53%를 보였으며 기관은 14.9%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 56.73%로 가장 높았고, 외국인이 25.83%로 그 뒤를 이었다. 기관은 15.64%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 48,100원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 48,100원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 48,100원대는 전체 거래의 27%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 50,900원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 50,900원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 50,900원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.