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한화투자증권에서 18일 한화시스템(272210)에 대해 "苦盡甘來, 투자성과가 하나 둘 확인될 때"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 21,000원을 내놓았다.

한화투자증권 이봉진 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 한화투자증권에서 7개월만에 매매의견을 새롭게 조정하는 것으로 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

◆ Report briefing

한화투자증권에서 한화시스템(272210)에 대해 "신사업 부문의 영업적자가 확대되고 있지만, 투자 성과에 대한 확인이 가시권에 접어들었다고 판단. 방산 수출 프로젝트를 통한 직간접적인 실적 개선도 기대되는 만큼 관심있게 주목해 볼 필요가 있음"라고 분석했다.

또한 한화투자증권에서 "1분기 영업이익 84억원으로 전분기 영업적자 81억원에서 흑자전환에 성공. 하지만 1분기에도 신사업부문의 영업적자는 125억원. 지난 해 신사업부문의 영업적자는 697억원. 매출이 발생하지 않는 신사업부문의 영업적자를 예측하기는 어렵지만 지난해보다 영업적 자폭은 더욱 확대될 것으로 전망. 이 때문에 동사의 영업이익은 2021년 수준에는 미치지 못할 것으로 예상"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 한화투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 21,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 17.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 IBK투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 15,000원을 제시한 바 있다.

[한화투자증권 투자의견 추이]

- 2023.05.18 목표가 21,000 투자의견 BUY

- 2022.10.28 목표가 24,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.05.18 목표가 21,000 투자의견 BUY 한화투자증권

- 2023.05.02 목표가 17,000 투자의견 BUY 다올투자증권

- 2023.04.26 목표가 18,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2023.04.26 목표가 20,000 투자의견 BUY NH투자증권