thinkpool

한국투자증권에서 14일 실리콘투(257720)에 대해 "2Q24 Review: 완벽하네요"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 60,000원을 내놓았다.

한국투자증권 김명주 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 상향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 모습이다.

◆ Report briefing

한국투자증권에서 실리콘투(257720)에 대해 "영업이익이 시장 기대치를 26% 상회. 양호한 실적과 달리 쉬어 갔던 주가. 전일 실리콘투의 주가는 양호한 2분기 실적에도 불구하고 조정(-4.7%)을 받았음. 하반기는 비미국도 주목. 실리콘투에 대하여 투자의견 매수와 목표주가 60,000원(12MF, PER 26.3x)을 유지. 다만, 화장품 업황과 관계 없이 미국 등 글로벌 경기의 더딘 회복은 섹터의 밸류에이션을 낮출 수 있는 리스크 요인이기 때문에 눈 여겨 보아야 할 부분."라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 "실리콘투의 2024년 2분기 매출은 1,814억원(+131.9% YoY), 영업이익은 389억원(+275.1% YoY, OPM 21.5%)을 기록하여, 영업이익이 시장 기대치와 당사 추정치를 각각 26%, 24% 상회. 미국법인의 양호한 매출 증가(+127.0% YoY)를 필두로 기존에 주목받지 못했던 기타 지역(+225.5% YoY, 폴란드, 멕시코, UAE 등)의 매출이 크게 증가하며 호실적을 견인. 컨테이너 지수(SCFI) 상승과 함께 우려되었던 운반비 부담은 예상보다는 크지 않았음(매출액 대비 비중, 1Q24 1.8% vs. 2Q24 2.0%). 지난 1분기에 이어 2분기에도 비행기로 급하게 배송되는 물량(급송)이 크게 발생하지 않았던 덕분."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한국투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년8월 12,500원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 60,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 한국투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 60,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6.5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 60,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하나증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 49,000원을 제시한 바 있다.

[한국투자증권 투자의견 추이]

- 2024.08.14 목표가 60,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.07.24 목표가 60,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.05.28 목표가 51,000 투자의견 BUY

- 2024.05.10 목표가 27,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.04.01 목표가 15,500 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.08.14 목표가 60,000 투자의견 매수(유지) 한국투자증권

- 2024.06.13 목표가 60,000 투자의견 BUY 유안타증권

- 2024.05.29 목표가 49,000 투자의견 BUY(신규) 하나증권