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SK증권에서 5일 스튜디오드래곤(253450)에 대해 "기대 포인트들이 맞물리며 역대 최대 실적 기록"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 125,000원을 내놓았다.

SK증권 남효지 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 62.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

SK증권에서 스튜디오드래곤(253450)에 대해 "플랫폼이 다변화되며 작품 판매 가격은 지속 상승하고 제작 편 수도 증가하고 있음. 지금까지는 tving 과 넷플릭스에 주로 판매를 해왔다면 하반기에는 디즈니+, 쿠팡플레이, 애플 TV+, 아마존 프라임 비디오 등으로 판매 OTT 플랫폼 수가 크게 증가. 오리지널 9 편, 동시 방영 7 편, 헐리우드향 직접 제작 1 편을 계획하고 있는데 tving 향 오리지널 공급이 본격화되고 있고, 신규 OTT 향 판매, 해외 프로젝트 가시화되며 연초 제시한 판매 매출 가이던스(60%+ 성장)도 무난히 달성 가능할 전망"라고 분석했다.

또한 SK증권에서 "매출액 1,575억원(YoY 48.5%), 영업이익 270억원(YoY 95.7%, OPM 17.1%), 순이익 256 억원(YoY 170.2%)"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

SK증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 SK증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 125,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 10.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 134,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 DS 투자증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 100,000원을 제시한 바 있다.

[SK증권 투자의견 추이]

- 2022.08.05 목표가 125,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.02.24 목표가 125,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.11.30 목표가 125,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.08.05 목표가 110,000 투자의견 BUY 유진투자증권

- 2022.08.04 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2022.08.05 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지) 흥국증권

- 2022.08.05 목표가 111,000 투자의견 BUY 이베스트투자증권