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IBK투자증권에서 20일 스튜디오드래곤(253450)에 대해 "1Q21 Preview: 시장 컨센서스 소폭 상회 전망"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 122,000원을 내놓았다.

IBK투자증권 박용희 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 IBK투자증권에서 11개월만에 매매의견을 새롭게 조정하는 것으로 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 낮아진 후에 이번에 다시 목표가가 직전보다 더 높게 비교적 크게 상승반전되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 17.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

IBK투자증권에서 스튜디오드래곤(253450)에 대해 "올해는 디즈니플러스, 애플TV 등의 국내 진출이 이루어지며 K-Contents에 대한 수요 확대에 따른 가격 인상이 유지될 전망. 결론적으로 제작편수 확대 없이도 매출과 마진율이 향상되는 현상이 지속될 전망. 올해 제작편수는 32편으로 작년대비 5편 증가를 계획 중에 있어, 동사의 실적 개선세는 쉽게 예측이 가능함. "라고 분석했다.

또한 IBK투자증권에서 "동사의 1Q21 연결기준 매출은 1,305억원(+8.5% YoY, -5.2% QoQ), 영업이익 150억원(+29.6% YoY, +226.9 QoQ)으로 전망함. 이는 시장컨센서스대비 매출은 +3.3%상회, 영업이익은 +4.4% 상회할 것으로 보임. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

IBK투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 103,000원이 고점으로, 반대로 92,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 122,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 IBK투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 122,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 2.9%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 140,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KTB투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 110,000원을 제시한 바 있다.

[IBK투자증권 투자의견 추이]

- 2021.04.20 목표가 122,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.05.08 목표가 92,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.04.14 목표가 103,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.04.20 목표가 122,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권

- 2021.04.16 목표가 140,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권

- 2021.04.14 목표가 120,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2021.04.14 목표가 130,000 투자의견 BUY 유진투자증권