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현대차증권에서 28일 스튜디오드래곤(253450)에 대해 "4분기는 컨센서스 하회 전망"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 100,000원을 내놓았다.

현대차증권 유성만 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 현대차증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 15.6%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 스튜디오드래곤(253450)에 대해 "4분기는 Captive 관련 드라마 슬랏의 일시적 축소로 실적이 감소. 올해 넷플릭스와의 파트너쉽 체결 및 글로벌 OTT의 확장으로 동사에게는 유리한 환경. 중국 시장 재개방 가능성이 높아지면서 중국향 매출 발생에 대한 기대감 증가."라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "4분기 예상 매출액은 1,027억원(YoY +1.0%), 영업이익은 50억원(YoY +1035.1%)로 시장 컨센서스 하회하는 실적 전망. "라고 밝혔다.

한편 "스튜디오드래곤에 대하여 투자의견 매수 및 목표주가 100,000원 유지. 디즈니플러스라는 신규 사업자의 국내 진입이 예상되고 기존 글로벌 OTT들의 확장 및 중국 시장이 다시 열릴 가능성 등 업종 센티멘트가 개선되고 있는 상황. 올해 동사의 주가도 점진적인 우상향이 기대됨. "라고 전망했다.

◆ Report statistics

현대차증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 한때 2019년8월 80,000원을 저점으로 기록된 이후 최근에 100,000원까지 다시 상향조정되고 있다.

오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 100,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 115,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 85,000원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2020.01.28 목표가 100,000 투자의견 BUY

- 2019.11.11 목표가 100,000 투자의견 BUY

- 2019.09.26 목표가 80,000 투자의견 BUY

- 2019.08.09 목표가 80,000 투자의견 BUY

- 2019.05.24 목표가 100,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.01.28 목표가 100,000 투자의견 BUY 현대차증권

- 2020.01.15 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지) 유진투자증권

- 2020.01.14 목표가 108,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2020.01.14 목표가 110,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권