thinkpool

미래에셋증권에서 2일 에스티팜(237690)에 대해 "mRNA 관련 매출 본격화"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 120,000원을 내놓았다.

미래에셋증권 서미화 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 미래에셋증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

◆ Report briefing

미래에셋증권에서 에스티팜(237690)에 대해 "1Q23 연결기준 매출액 506억원(YoY +37%), 영업이익 37억원(YoY +591.2%) 시장 전망치 하회. 2023년 상저하고 실적 예상(상반기 비수기로 하반기 수주 확대 전망). 2023년 매출액 2,948억원(YoY +18.3%), 영업이익 333억원 전망(YoY +86.7%) 전망. 글로벌 제약사 수주 계약 주기(상반기 비수기)에 따라 하반기 수주 금액 증가가 예상됨. 1Q23 고지혈증 치료제 렉비오 매출액 6,400만달러(YoY +357.1%)로 수주 증가 예상"라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 "사업 제휴 논의 중인 글로벌 기업과의 수주 계약 기대. 상반기 제2올리고동 착공 및 생산효율성 증대로 중장기 고성장 기대. 현재 생산 중인 고지혈증 치료제 처방 확대로 추가 수주 가능성 존재. 내년 초 FDA 승인 예상되는 혈액암 치료제 허가 시 CDMO 물량 추가 가능성 존재 "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 미래에셋증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 120,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유진투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 150,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 한국투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 110,000원을 제시한 바 있다.

[미래에셋증권 투자의견 추이]

- 2023.05.02 목표가 120,000 투자의견 BUY

- 2023.03.21 목표가 120,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.05.02 목표가 120,000 투자의견 BUY 미래에셋증권

- 2023.05.02 목표가 110,000 투자의견 BUY 키움증권

- 2023.05.02 목표가 120,000 투자의견 BUY 유안타증권

- 2023.04.21 목표가 130,000 투자의견 BUY 현대차증권