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NH투자증권에서 14일 파마리서치프로덕트(214450)에 대해 "아직 놀라기에는 이르다"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 74,000원을 내놓았다.

NH투자증권 나관준 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 22.1%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

NH투자증권에서 파마리서치프로덕트(214450)에 대해 ") 의료기기 부문 고성장 2) 의약품 부문 매출 정상화 3) 중국向 화장품 수출 확대 등에 힘입어 우수한 실적 시현. 제품 매출 확대에 따른 매출총이익률 개선효과(+10.2%p y-y)로 영업이익 80억원(+94.1% y-y, +76.8% q-q) 기록하며 당사 추정치를 크게 상회. 영업외에서 일회성 관세환급금 47억원 환입되어 세전이익 123억원(+242.3% y-y, +129.8% q-q) 시현. "라고 분석했다.

또한 NH투자증권에서 "‘콘쥬란’과 ‘리쥬란’ 중심의 의료기기 매출 120억원(+52.3% y-y, +35.8% q-q)으로 고성장. ‘리쥬란’ 싱가포르, 말레이시아向 수출 부진했으나, 중국向 수출 개시로 기존 수출국向 수출 감소분 상쇄 확인. ‘리엔톡스’ 매출 증가로 의약품 매출 105억원(+22.0% y-y, +19.8% q-q) 기록하며 매출 정상화. 중국向 수출 본격화에 힘입어 화장품 매출 44억원(+61.7% y-y, +80.2% q-q)으로 고성장."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 NH투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 74,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 SK증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 79,300원을 제일 보수적인 의견을 제시한 케이프투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 71,000원을 제시한 바 있다.

[NH투자증권 투자의견 추이]

- 2020.08.14 목표가 74,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.07.23 목표가 74,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.08.14 목표가 74,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권

- 2020.07.17 목표가 71,000 투자의견 BUY(유지) 케이프투자증권

- 2020.07.13 목표가 71,700 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2020.07.08 목표가 79,300 투자의견 BUY(유지) SK증권