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신한투자증권에서 12일 덕산네오룩스(213420)에 대해 "지금 어려운 만큼 내년은 좋아보인다"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 53,000원을 내놓았다.

신한투자증권 김찬우 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데 목표가의 상승폭도 더욱 커지는 모습이다.

◆ Report briefing

신한투자증권에서 덕산네오룩스(213420)에 대해 "1분기 매출액 285억원(-32%)으로 컨센서스 하회. 전방 재고조정에 따른 매출 감소의 영향이 컸던 것으로 파악. 일회성 판관비도 15억 가량 인식되며 수익성에 영향을 줬음. 긍정적인 부분은 중국향 매출액 회복. 결국 중요한건 24년 실적. 2024년 매출액 2,470억원(+43.2%), 영업이익 652억원(+107.9%)을 전망. 2023년 매출액은 전방 수요 부진으로 역성장이 예상. 주가 상승은 결국 시점의 문제."라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 "1분기 매출액 285억원(-31.7%, 이하 YoY), 영업이익 1억원(-99.3%)으로 컨센서스를 하회. 작년 하반기 재고조정의 영향에 극단적으로 낮아졌던 중화권 업체향 매출이 37억원(+22% QoQ)으로 정상화되는 모습을 보임. 2분기 매출액 427억원(+8.6%), 영업이익 8억원(-26.9%)으로 전망. 국내 고객사의 플래그쉽 패널 양산 시작으로 매출액 QoQ 성장을 예상. 모회사인 덕산하이메탈에서 양수받은 CP(도전입자) 사업부 매출도 인식될 예정."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

신한투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2022년5월 56,000원까지 높아졌다가 2022년8월 45,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 53,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 신한투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 53,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 64,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 이베스트투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 47,000원을 제시한 바 있다.

[신한투자증권 투자의견 추이]

- 2023.05.12 목표가 53,000 투자의견 매수(유지)

- 2022.11.11 목표가 48,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.08.16 목표가 45,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.05.13 목표가 56,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.05.12 목표가 53,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2023.05.12 목표가 52,000 투자의견 BUY 키움증권

- 2023.05.12 목표가 48,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2023.04.13 목표가 60,000 투자의견 BUY BNK투자증권