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DB금융투자에서 26일 삼성바이오로직스(207940)에 대해 "높아진 시장기대치를 상회하는 호실적"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 1,000,000원을 내놓았다.

DB금융투자 이명선 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 DB금융투자의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

DB금융투자에서 삼성바이오로직스(207940)에 대해 "3분기 연결실적은 매출 10,340억원(+18%YoY), 영업이익 3,185억원(-2%YoY, OPM 31%), 별도기준 각각 8,827억원(+31%YoY), 3,816억원(+23%YoY, OPM 43%), 에피스는 2,621억원(-3%YoY), 492억원(-36%YoY, OPM 24%)을 기록. 이는 1-3공장의 full 가동과 공장 효율화, 그리고 4공장 6만 리터에 대한 Ramp-up 성공을 통해 매출이 본격적으로 인식되면서 최근 높아진 시장기대치를 상회하는 실적을 달성. 또한 일부 코로나 치료제 수요감소에 따른 보상금이 2분기에 이어, 3분기에 유입된 부분도 호실적에 도움이 되었음"라고 분석했다.

또한 DB금융투자에서 "하반기는 4공장 6만 리터, 내년에는 18만리터에 Ramp-up 성공으로 본격적인 매출 인식이 기대. 또한 삼성바이오에피스는 3분기 출시한 하드리마(휴미라B)의 본격적인 매출 발생 및 스텔라라 바이오시밀러의 허가에 따른 마일스톤 유입 등으로 내년에도 성장이 지속될 것으로 예상."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

DB금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년1월 1,200,000원까지 높아졌다가 2023년7월 1,000,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 1,000,000원으로 제시되고 있다.

오늘 DB금융투자에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 1,000,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한국투자증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 1,250,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 키움증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 900,000원을 제시한 바 있다.

[DB금융투자 투자의견 추이]

- 2023.10.26 목표가 1,000,000 투자의견 BUY

- 2023.10.10 목표가 1,000,000 투자의견 BUY

- 2023.07.31 목표가 1,000,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.07.27 목표가 1,000,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.01.30 목표가 1,200,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.10.26 목표가 1,000,000 투자의견 BUY DB금융투자

- 2023.10.26 목표가 1,000,000 투자의견 BUY 다올투자증권

- 2023.10.26 목표가 900,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2023.10.26 목표가 1,250,000 투자의견 매수 한국투자증권