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하나증권에서 25일 삼성바이오로직스(207940)에 대해 "1Q23 Re: 하반기로 갈수록 좋아지는 흐름"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 1,150,000원을 내놓았다.

하나증권 박재경 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

하나증권에서 삼성바이오로직스(207940)에 대해 "상반기 실적둔화가 회사의 펀더멘탈의 변화를 의미하는 것은 아니며, 이연된 매출로 하반기 호실적이 전망돼 긍정적인 투자 의견을 유지. 삼성바이오로직스의 항체의약품 CMO에 대한 수요는 여전히 견조한 상황. 4공장은 9개 고객사의 12개 제품에 대한 계약을 체결했고, 29개 고객사와 44개 제품에 대한 계약을 논의하고 있음. 더불어 삼성바이오로직스는 과거 대비 적극적으로 증설을 진행하고 있음. 이는 높은 수요를 대변. 5공장은 18만리터 규모의 항체 공장으로, 25년 9월 가동 목표."라고 분석했다.

또한 하나증권에서 "별도 기준 1Q23 매출액 5,910억원(+15.6%YoY, -21.0%QoQ), 영업이익 2,344억원(+33.0% YoY, -24.0%QoQ, OPM 39.7%)으로 컨센서스 매출액 5,764억원, 영업이익 2,039억원을 상회하는 호실적을 기록. 삼성바이오에 피스 연결 기준으로는 매출액 7,209억원(+41.0%YoY, -25.3%QoQ), 영업이익 1,917억원(+8.7%YoY, -38.7%QoQ)의 실적을 기록. 삼성바이오로직스의 23년 별도 매출액은 2조 8,465억원(+16.8%YoY), 영업이익은 1조 1,004억원(+13.7%YoY)으로 전망하며 기존 추정치 대비 상향 조정. 연결 매출액은 3조 5,809억원(+19.3%YoY), 영업이익은 1조 78억원(+2.5%YoY)으로 전망"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하나증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 하나증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 1,150,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 3.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 1,200,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 1,000,000원을 제시한 바 있다.

[하나증권 투자의견 추이]

- 2023.04.25 목표가 1,150,000 투자의견 BUY

- 2023.04.12 목표가 1,150,000 투자의견 BUY

- 2023.04.03 목표가 1,150,000 투자의견 BUY

- 2023.01.30 목표가 1,150,000 투자의견 BUY

- 2023.01.30 목표가 1,150,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.04.25 목표가 1,150,000 투자의견 BUY 현대차증권

- 2023.04.25 목표가 1,080,000 투자의견 BUY IBK투자증권

- 2023.04.25 목표가 1,000,000 투자의견 BUY SK증권

- 2023.04.25 목표가 1,100,000 투자의견 BUY 유진투자증권