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KB증권에서 6일 삼성바이오로직스(207940)에 대해 "4Q21 Preview: 기대에 부합하는 매출액 예상"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 1,240,000원을 내놓았다.

KB증권 김태희 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 KB증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 48%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

KB증권에서 삼성바이오로직스(207940)에 대해 "① 올해 20%를 상회하는 높은 매출액증가율이 예상되고, ② 연말부터 가동될 4공장 효과로 장기 성장동력까지 확보됐으며, ③ mRNA 백신과 세포유전자치료제 CDMO 등 다양한 신규 사업 모멘텀이 기대됨. "라고 분석했다.

또한 KB증권에서 "연결 기준 4Q21 매출액은 4,367억원 (+16.4% YoY), 영업이익은 1,305억원 (+41.0% YoY)으로 추정함. 매출액은 시장 컨센서스에 부합, 영업이익은 다소 하회하는 수준. 올해 예상 매출액은 1조 8,862억원으로 20% 이상 성장은 무난할 전망. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

목표주가는 2021년4월 980,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 1,240,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 KB증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 1,240,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 14.1% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 유진투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 970,000원을 제시한 바 있다.

[KB증권 투자의견 추이]

- 2022.01.06 목표가 1,240,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.10.28 목표가 1,240,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.04.29 목표가 980,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.01.06 목표가 1,240,000 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2021.11.30 목표가 1,100,000 투자의견 BUY(신규) 대신증권

- 2021.11.30 목표가 1,000,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2021.11.11 목표가 1,000,000 투자의견 BUY 현대차증권